ChainCatcher 메시지, 2025년 6월 12일 14:00(UTC+8) 기준, 비트코인(BTC)은 107,745 달러로, 48시간 전 고점 110,277 달러에서 약 2.3% 하락했습니다. 가격이 107,500 달러 지지선에서 반등한 후 잠시 안정세를 보였으며, 전체적으로 여전히 고위험 변동 구간에 있습니다. 이더리움(ETH)은 2,800 달러 근처에서 머물고 있으며, 암호화폐 시장 전체 거래량은 다소 감소하고, 자금은 조심스러운 경향을 보이고 있습니다.미국에서 발표된 5월 CPI는 전월 대비 0.1% 상승, 전년 대비 2.4% 상승했으며, 핵심 CPI는 전년 대비 2.8%로 시장 예상보다 낮아, 인플레이션이 지속적으로 완만하게 하락하고 있음을 반영합니다. 데이터 발표 후, 미국 국채 수익률은 하락하고, 달러는 약세를 보이며, 금은 상승했습니다. 위험 자산은 단기적으로 상승세를 보였지만, 암호화 자산은 상대적으로 온건한 반응을 보여 시장이 인플레이션 완화 기대를 일부 반영했음을 나타냅니다.데이터가 완화 기대에 유리하긴 하지만, 연준은 곧 열릴 금리 회의에서 금리를 유지할 가능성이 높습니다. 분석가들은 금리 인하 창구가 9월 이후로 미뤄질 가능성이 있다고 일반적으로 보고 있습니다. 정책의 불확실성은 여전히 시장의 매수 의지를 제약하고 있습니다.또한, 프랑스 소시에테 제네랄 은행은 7월에 달러 스테이블코인을 발행할 것이라고 발표했으며, G7 정상 회담에서도 다국적 암호 자산 규제 협력이 논의될 예정입니다. 전통 금융 및 규제 기관의 지속적인 개입은 암호화 산업이 규제화 및 제도화로 나아가는 것을 촉진하고 있으며, 중장기 발전의 기초를 다지고 있습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, 금십 데이터 보도에 의하면, 데상 은행 연구원 Rainer Guntermann은 보고서에서 수요일에 발표될 미국 인플레이션 데이터가 연방준비제도의 관망 태도를 확인시켜줄 것이라고 밝혔습니다. Guntermann은 "이 데이터는 다음 주 정책 결정 이전에 연방준비제도의 관망 입장을 강화할 것"이라고 말하며, "현재 관세 인상의 영향은 여전히 제한적이다"라고 덧붙였습니다. LSEG의 데이터에 따르면, 금융 시장은 연방준비제도가 6월 18일에 금리를 동결할 것이라고 완전히 가격을 책정하고 있습니다. 그들은 또한 9월에 금리가 인하될 가능성이 50%를 초과할 것으로 예상하고 있습니다.

ChainCatcher 메시지, CryptoQuant 분석가 Axel Adler Jr가 트윗에서 "투자자들은 중요한 미국 인플레이션 데이터를 기다리고 있으며, 비트코인 변동성이 200 ATR로 감소했습니다. 예상보다 강한 CPI 데이터는 시장을 냉각시키고, 연준의 최근 금리 인하 가능성을 낮출 수 있습니다."라고 밝혔습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, 금십 데이터 보도에 의하면, UBS 금리 전략가들은 최신 보고서에서 경제 성장 위험이 여전히 존재하기 때문에 해당 은행이 10년 만기 미국 국채에 대해 여전히 긍정적인 전망을 가지고 있다고 밝혔습니다. "우리는 시장이 경제 둔화의 위험을 과소평가하고 있다고 생각하며, 5월과 6월의 상대적으로 온건한 미국 CPI 데이터가 10년 만기 미국 국채의 성과를 지지할 것이라고 봅니다." 전략가들은 가계 인플레이션 기대 지표가 상승했음에도 불구하고 아직 뚜렷한 임금 상승 압력으로 전환되지 않았다고 지적했습니다. 또한, 그들은 미국 상원이 하원이 제안한 "아름다운 법안"을 조정하여 지출을 추가로 삭감할 경우, 재정 적자 확대에 대한 시장의 우려를 완화할 수 있을 것으로 기대한다고 언급했습니다. 그러나 UBS는 향후 몇 달 내에 10년 만기 미국 국채 수익률이 4% 이하로 떨어지기 어려울 것이라고도 생각하고 있습니다.

ChainCatcher 메시지, Pepperstone 전략가는 CPI 데이터가 6월에 영국 중앙은행의 금리 인하를 저지할 수 있다고 밝혔습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, 금십 보도에 의하면, 미국 단기 금리 선물이 CPI 데이터 발표 후 상승했으며, 트레이더들은 연준의 금리 인하에 대한 기대를 높였습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, CoinDesk는 10x Research가 시장이 4월 미국 CPI의 전년 대비 증가율이 2.4%로 유지될 것으로 일반적으로 예상하고 있다고 보도했습니다."이 예상이 현실이 된다면, 시장은 이 인플레이션 보고서를 긍정적인 뉴스로 간주할 수 있습니다. 부정적인 관세 뉴스가 발생하지 않는 한, 이번 주의 인플레이션 데이터는 비트코인 상승의 촉매제가 될 수 있습니다."라고 10x Research의 창립자 Markus Thielen이 인터뷰에서 말했습니다."CPI 데이터는 긍정적인 영향을 미칠 가능성이 있으며, 비트코인이 새로운 최고치를 기록할 수 있도록 할 것입니다."라고 그는 덧붙였습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, 블룸버그 통신은 두 명의 미국 인플레이션 헤지 및 외환 파생상품 분야의 베테랑이 달러 스테이블코인 USDi를 출시했다고 보도했습니다. 이 코인의 가치는 2024년 12월 이후 미국 소비자 물가 지수(CPI)의 증가에 따라 결정됩니다. 4월 15일 기준으로 그 가치는 1.00863 달러입니다.2000년대 초 바클레이 은행에서 인플레이션 헤지 투자 경력을 시작한 마이클 애쉬턴(Michael Ashton)에 따르면, USDi는 TIPS의 원금에 해당하며, 이론적으로는 인플레이션 헤지 저축 계좌와 유사합니다(만약 존재한다면). 애쉬턴은 "진정한 무위험 자산은 현재 존재하지 않으며, 그것이 바로 인플레이션 현금입니다. 현금을 보유하는 것은 미래 기회에 대한 선택권이며, 이 선택권의 비용이 바로 인플레이션입니다. 인플레이션 현금을 창출한다면, 그것이 위험선의 끝입니다."라고 말했습니다.USDi Partners LLC의 성명에 따르면, 이 토큰은 2024년 12월 달러와 동일한 구매력을 가질 것입니다. USDi는 표시된 가치에 따라 토큰을 주조하고 소각하며, 이 가치는 TIPS 원금과 마찬가지로 당일의 CPI에 따라 달라집니다.정부는 매월 한 번만 CPI를 발표하지만, 매일 값을 보간하여 TIPS 투자자들이 누적 이자를 계산할 수 있도록 합니다. CPI 값은 두 달의 지연을 두고 TIPS와 USDi의 지수 값을 결정하며, 이는 12월의 CPI가 3월 1일에 해당함을 의미합니다. 데이터는 5월 31일까지 발표되었습니다. 4월 15일의 USDi 가치는 당일의 CPI(1월과 2월 월간 값 사이의 보간)를 12월 CPI로 나누어 계산됩니다. 12월 CPI는 항상 공식의 분모가 됩니다.USDi는 애쉬턴이 관리하는 준비금 펀드에 의해 지원되며, 그는 2021년 10월 이후로 자격 있는 투자자를 위해 Enduring US Inflation Tracking 펀드를 관리하고 있습니다. 이 펀드는 TIPS와 같은 자산을 보유하고 있습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, 금십 보도에 의하면, 미국 CPI 데이터 발표 후 미국 단기 금리 선물이 상승했으며, 거래자들은 연준의 금리 인하에 대한 베팅을 강화했습니다.

ChainCatcher 메시지, 미국 노동부는 베이징 시간으로 오늘 밤 20:30에 3월 CPI와 미국의 4월 5일 주 초청 실업 수당 청구자 수 데이터를 발표할 예정입니다. 미국 3월 비계절 조정 CPI 연율 전값은 2.8%이며, 이번 예측값은 2.6%입니다.골드만삭스는 미국 3월 CPI의 대폭 상승의 최대 추진 요인은 자동차 보험의 지속적인 상승이 될 것이며, 관세 압력은 거의 제로에 가까울 것이라고 보고 있습니다.

ChainCatcher 메시지, CPI 데이터 발표 후, 달러 지수 DXY가 단기적으로 30포인트 이상 하락하여 현재 103.34를 기록하고 있습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, 금십 보도에 의하면 Tickmill의 분석가 Joseph Dahrieh는 보고서에서 미국 CPI 인플레이션 데이터가 미국 국채 수익률을 어떤 방향으로든 움직일 수 있다고 밝혔습니다. 예상보다 높은 CPI는 수익률을 끌어올리고 최근 미 연준의 금리 인하에 대한 기대를 완화시킬 수 있습니다.반대로, 인플레이션 데이터가 둔화되면 수익률이 하락할 것입니다. 그는 또한 최근 우크라이나와 러시아 간의 휴전이 진전을 보일 가능성이 있으며, 이는 위험 선호도를 높이는 데 도움이 될 것이라고 언급했습니다. 현재 기관의 분석가 조사에 따르면, 미국 2월 전체 및 핵심 인플레이션율은 약간 하락할 것으로 예상됩니다.

ChainCatcher 메시지, 미국 노동 통계국은 오늘 밤 20:30(베이징 시간)에 2월 소비자 물가 지수(CPI) 보고서를 발표할 예정이며, 시장은 인플레이션이 완화될 것으로 예상하지만 여전히 연준 목표를 초과할 것으로 보입니다.FactSet의 컨센서스 예측에 따르면, 2월 CPI는 전월 대비 0.3% 상승할 것으로 예상되며, 전년 대비 증가율은 1월의 3.0%에서 2.9%로 하락할 것으로 보입니다. 만약 예측이 정확하다면, 이는 2023년 초 이후 처음으로 3% 이하로 떨어지는 것입니다; 핵심 CPI는 전월 대비 0.3% 상승하고, 전년 대비 3.2% 상승할 것으로 예상됩니다.트럼프 정부의 관세 및 이민 제한 정책은 인플레이션 전망에 대한 새로운 우려를 불러일으켰습니다. 웰스파고 경제학자는 "2월 CPI 보고서는 관세의 영향을 초기적으로 반영할 수 있지만, 이는 시작에 불과하다"고 말했습니다. 무역 마찰과 공급망 복잡성이 겹치면서, 연준의 인플레이션 하락 추세에 대한 신뢰를 약화시킬 수 있으며, 시장의 금리 인하 기대를 지연시킬 수 있습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, 4E 모니터링 결과, 화요일 트럼프가 캐나다 관세 정책에 대해 여러 번 입장을 바꾸면서 시장이 "롤러코스터" 같은 변동성을 보였습니다. 장 초반 미국 주식 시장은 한때 상승했으나, 트럼프가 캐나다의 철강 및 알루미늄에 25% 관세를 부과한다고 발표하자 세 가지 주요 지수가 하락세로 전환했습니다. 곧 이 정책이 일시 중단되고 양측이 재협상에 들어간다는 소식이 전해졌지만, 미국 주식의 하락 추세는 변하지 않았습니다. 오후 장이 시작된 후 시장은 다시 변화를 겪었고, 우크라이나가 30일간의 휴전을 수용했습니다. 대형 기술주 매수자들이 몰려들어 미국 주식이 일일 최고치를 경신했으나, 장 마감 시점에 다시 약세로 돌아섰습니다. 장 마감 시점에서 세 가지 주요 지수 모두 하락 마감했으며, 다우지수는 1.14% 하락, S&P 500 지수는 0.76% 하락, 나스닥은 0.18% 하락했습니다. 기술주 7대 거물 중 대부분은 상승했습니다.암호화폐 시장은 뚜렷한 반등을 보였으며, 비트코인은 76,606 달러 저점에서 8.3만 달러 이상으로 회복되어 8% 이상 반등하며 어제의 급락을 회복했습니다. 이더리움은 1,754 달러 저점에서 1,920 달러로 회복되어 9% 이상 반등했습니다. 일부 알트코인은 더 큰 반등폭을 보였습니다. 암호화폐 총 시가총액은 소폭 회복되어 2.77조 달러에 이르며, 24시간 상승폭은 2.5%로 시장 정서가 소폭 회복되었습니다.외환 대량 거래에서는 달러 지수가 0.6% 이상 하락하며 하루 대부분 시간 동안 하락세를 보였습니다. 글로벌 석유 재고 전망이 개선되면서 국제 유가는 소폭 상승했습니다; 미국의 관세 상황이 다시 불거지고 경제 성장에 대한 우려가 안전 자산인 금의 상승을 지지하여 현물 금은 0.9% 이상 상승했습니다.최근 트럼프의 관세 정책에 대한 불확실성이 시장에 지속적인 충격을 주고 있으며, 소비자와 경제에 대한 잠재적 영향이 월스트리트의 정서를 억제하고 있습니다. 오늘 밤 8:30에 발표될 CPI 보고서가 주목받고 있으며, 투자자들은 이를 통해 시장의 경제 스태그플레이션 우려가 합리적인지 판단하기를 기대하고 있습니다. 만약 데이터가 예상보다 높게 나오면, 시장은 다시 폭락할 가능성이 있습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, 금십 보도에 의하면 다음 주에 여러 중요한 경제 데이터가 발표될 예정이며, 그 중 미국 2월 CPI 데이터가 시장에서 가장 주목받고 있습니다. 수요일에는 미국 2월 비계절 조정 CPI 연율, 계절 조정 후 CPI 월율, 계절 조정 후 핵심 CPI 월율 및 비계절 조정 핵심 CPI 연율이 발표될 예정이며, 이 데이터는 3월 18-19일 연방준비제도(Fed) 회의의 정책 결정에 직접적인 영향을 미칠 것입니다.또한 이번 주에는 미국 대통령 트럼프와 미국 기술 리더들이 만나는 중요한 사건이 있으며, 여기에는 HP, 인텔, IBM 및 퀄컴 등 회사 고위 간부들이 포함됩니다. 캐나다 중앙은행의 금리 결정과 유럽 중앙은행 총재 라가르드의 연설 등도 중요한 이벤트입니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, QCP Asia 분석에 의하면 이번 주 암호화폐 시장이 급격한 변동을 보였으며, BTC는 한때 94K까지 상승한 후 83K로 하락하였고, 현재 88K에서 진동하고 있습니다. 시장은 트럼프 비축 계획, 미중 무역 전쟁의 격화, 관세 조정 등 거시적 요인의 영향을 받아 주식 시장의 변동에 따라 움직이고 있습니다.이번 주 금요일에는 첫 번째 백악관 암호화폐 정상 회담이 열리지만, 구체적인 정책 지원이 부족하여 시장 정서는 신중하며, 투자자들은 이것이 가격 촉매제가 될지 아니면 더 큰 매도세를 촉발할지를 주목하고 있습니다.또한, 미국 채권 고수익률 스프레드가 290bps로 확대되었고, 애틀랜타 연방준비은행의 GDP 예상이 -2.8%로 하향 조정되었습니다. 시장은 금요일 비농업 데이터와 다음 주 CPI를 주목하여 거시 경제의 방향을 판단하고 있습니다.

ChainCatcher 메시지에 따르면, The Block의 보도에 의하면, 미국 CPI 데이터 발표 후 암호화 시장이 반등했습니다. Presto Research의 분석가 Min Jung은 "초기 CPI 반응이 매우 강했지만, 투자자들이 더 신중한 태도를 취하고 인플레이션 추세를 확인하기 위해 더 많은 데이터가 필요하다는 것을 인식하면서 시장이 반등했습니다."라고 말했습니다.BTC Markets의 분석가 Rachael Lucas는 시장 회복을 거래 로봇이 거시 경제 상황의 안정에 반응한 덕분이라고 설명하며, "알고리즘 거래는 이러한 급격한 움직임에서 중요한 역할을 하며, 많은 로봇이 파월, CPI 데이터 및 기타 주요 경제 보고서의 키워드에 즉각적으로 반응하도록 프로그래밍되어 있습니다. 최근 청산에 의해 촉발된 변동성을 고려할 때, 어떤 거시적 조건의 안정도 긍정적인 매입을 유도할 수 있으며, 특히 이러한 자동화 전략에서의 매입이 그렇습니다."라고 덧붙였습니다.Lucas는 시장이 관세와 관련된 우려에서 벗어나 최신 CPI 데이터를 소화하고 있는 것처럼 보인다고 설명하며, 가격이 두드러진 상승 촉매 없이 회복되고 있다고 말했습니다. "암호화폐를 포함한 위험 자산은 거시 경제 상황의 안정에 긍정적으로 반응하고 있으며, 유동성 조건이 지지적이라면 시장은 다음 단계의 상승을 준비할 수 있습니다."