Zhongxin JianTou: Хотя логика процветания AI вычислительной мощности остается неизменной, колебания усиливаются, рекомендуется осторожно преследовать высокие цены

Сообщение ChainCatcher, исследование Citic Construction Investment указывает, что следующие факторы будут определять динамику рынка в третьем квартале: с точки зрения фундаментальных факторов, вычислительная мощность ИИ по-прежнему сохраняет высокий уровень активности, при этом стоит обратить внимание на промежуточные отчеты и зарубежные финансовые отчеты, а также на важные меры по стимулированию экономики, принятые на заседании Политбюро в июле в условиях давления на макроэкономику с апреля; с точки зрения ликвидности, внешние потрясения усиливаются, внутренние условия остаются нейтральными; с точки зрения аппетита к риску, геополитические события и выход на рынок крупных игроков могут вызвать краткосрочные колебания, в то время как учитывая эффект взаимосвязи глобальных технологических акций, необходимо продолжать отслеживать основные зарубежные вычислительные мощности, такие как Япония, Южная Корея и США.

В отраслевой конфигурации, хотя логика роста вычислительной мощности ИИ остается неизменной, волатильность усиливается, рекомендуется осторожно увеличивать позиции на росте, а при коррекции — входить в рынок; литий-ионные батареи, вероятно, ожидают сезонного пика, спрос на хранение энергии продолжает восстанавливаться, в новых источниках энергии есть возможность для фазовой оценки; дивиденды, вероятно, будут восстанавливаться после сильного падения, с высокой стоимостью по сравнению с качеством. Основное внимание уделяется: банкам, углю, коммунальным услугам, ИИ, оптическим модулям, памяти, чипам, промышленным металлам, литиевым материалам (VC) и др.