Ấn Độ SEBI huy động vốn cho thí điểm trái phiếu token hóa vượt quá 100 triệu USD

Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch Ấn Độ (SEBI) vào thứ Năm đã công bố rằng ba nhà phát hành đã phát hành trái phiếu công ty được mã hóa thông qua chương trình thí điểm Demat 2, huy động tổng cộng 1025 triệu rupee (khoảng 1.072 triệu USD). Chương trình thí điểm này sử dụng công nghệ sổ cái phân tán để phát hành, nắm giữ và thanh toán trái phiếu công ty.

REC Ltd. đã phát hành đầu tiên vào ngày 7 tháng 9, huy động được 500 triệu rupee (khoảng 5230 triệu USD) từ 18 nhà đầu tư; L&T Ltd. vào ngày 9 tháng 9 đã huy động được số tiền tương tự từ 4 nhà đầu tư, IIFL cùng ngày đã huy động được 2500 triệu rupee (khoảng 260 triệu USD) từ 1 nhà đầu tư. SEBI cho biết, cơ sở hạ tầng thí điểm sẽ ghi lại trái phiếu công ty dưới dạng token số gốc trên sổ cái phân tán mà các tổ chức lưu ký sở hữu, và kết nối với đồng tiền kỹ thuật số ngân hàng trung ương thông qua giao diện thị trường thống nhất của Ngân hàng Dự trữ Ấn Độ, thực hiện thanh toán nguyên tử giữa trái phiếu và nguồn vốn.

Cơ chế này có thể giảm thiểu rủi ro thanh toán do việc chuyển giao tách biệt giữa chứng khoán và nguồn vốn, nhà phát hành có thể nhận được tiền ngay trong ngày đấu thầu, trong khi quy trình hiện tại thường mất từ hai đến ba ngày. Cơ quan quản lý cho biết, thông tin về người nắm giữ trái phiếu trên sổ cái chia sẻ sẽ được tất cả các cơ quan được ủy quyền nhìn thấy ngay lập tức, và thanh toán e₹ đến hạn sẽ trực tiếp vào ví tiền kỹ thuật số của người nắm giữ. SEBI làm rõ rằng chương trình thí điểm này không tạo ra loại trái phiếu công ty mới, trái phiếu được mã hóa giữ nguyên ISIN, nghĩa vụ của nhà phát hành, lãi suất, thời hạn, hợp đồng, xếp hạng và quyền lợi của nhà đầu tư giống như trái phiếu không giấy tờ truyền thống. Chương trình thí điểm sẽ được triển khai qua ba giai đoạn, giai đoạn đầu tiên sẽ bao gồm phát hành tổ chức, giao dịch thứ cấp và quyền truy cập của nhà đầu tư nhỏ lẻ sẽ được thực hiện trong các giai đoạn tiếp theo trong hộp cát quy định của SEBI.