Paradigm이 생태 프로젝트 Osmosis에 투자하다, 크로스 체인 기술이 Cosmos의 부흥을 이끌 수 있을까?

문: 탕위안

최근 자동화 시장 조성자(AMM) 애플리케이션인 Osmosis가 2100만 달러의 투자를 받았으며, 유명한 암호화폐 벤처 캐피탈 기관인 Paradigm이 주도했습니다. 이 애플리케이션은 Cosmos 기반으로 구축되었습니다. 이 자금 조달 뉴스가 발표된 후, 블록체인 네트워크 Cosmos는 다시 각종 커뮤니티에서 논의의 중심이 되었고, 사람들은 오랫동안 침묵했던 이 오래된 공공 블록체인을 재조명하기 시작했습니다.

DeFi 애플리케이션의 폭발기 동안, Cosmos는 오래된 공공 블록체인 대표로서 폭발적인 애플리케이션이 등장하지 않았고, 체인 상의 TVL은 Solana, BSC, Fantom 등 신생 공공 블록체인에 비해 우위가 없지만, 여전히 애플리케이션 측과 자본의 사랑을 받고 있습니다. 그 이유는 무엇일까요? 다른 공공 블록체인에 비해 어떤 장점과 단점이 있을까요? 이번 DeFi 허브에서는 Cosmos의 기술 개념과 생태 발전을 점검합니다.

Cosmos의 하부 지원

Cosmos는 여러 개의 독립적으로 운영되는 평행 블록체인으로 구성된 분산 네트워크로, 기본 블록체인 네트워크의 하부 시스템 중 하나입니다. 이 시스템에서는 Tendermint 합의 알고리즘을 채택한 여러 블록체인이 병렬로 운영되며, 체인 간에는 서로 독립적이지만 특정 조건 하에 체인 간의 연결이 가능합니다.

Cosmos 블록체인 네트워크 시스템은 Tendermint 합의, Cosmos SDK, IBC(인터 블록체인 통신 프로토콜)라는 세 가지 핵심 모듈로 구성됩니다.

• Tendermint 합의 알고리즘------Cosmos 네트워크는 일반 블록체인 개발 프레임워크를 사용하며, 이 프레임워크 하에 개발된 블록체인 네트워크는 공통 알고리즘을 가지고 데이터 형식이 동일하고 상호 통신이 가능합니다.
• 2014년, 개발 팀은 비트코인과 이더리움의 PoW(작업 증명) 합의 알고리즘의 부족함을 인식하고, 채굴이라는 높은 전력 소비에 의존하지 않는 합의 알고리즘을 만들고자 했습니다. 이 새로운 알고리즘은 네트워크 보안을 보장하면서 체인 상의 처리 속도와 확장성을 향상시킬 수 있습니다.
• Tendermint 프레임워크는 해당 소프트웨어를 형성하여 네트워크가 애플리케이션을 복제하고 애플리케이션의 안전성과 데이터 일관성을 보장할 수 있도록 돕습니다.
• Cosmos SDK------Cosmos가 개발자에게 제공하는 개발 템플릿 도구로, 블록체인 내의 일부 일반 개발 기술을 표준화하고 모듈화하여 개발자가 템플릿(SDK) 기반에서 조정하거나 일부 내용을 교체하여 체인 개발을 완료할 수 있도록 합니다. Cosmos SDK의 목표는 개발자가 쉽게 블록체인을 구축하고 사용자 정의할 수 있도록 하는 것입니다.
• 드물게도, Cosmos SDK는 개발자가 다양한 PoS(지분 증명) 합의 알고리즘의 블록체인 네트워크를 구축할 수 있도록 지원하며, 개발자는 자신의 요구에 따라 Cosmos-SDK 모듈을 사용자 정의하고, 모듈 내용을 신생 블록체인 애플리케이션에 통합하여 기존 네트워크 모듈과 통합할 수 있습니다. 우리가 잘 아는 스테이블코인 생태계 Terra(LUNA)와 크로스 체인 자산 거래 애플리케이션 Torchain(RUNE)도 Cosmos-SDK 도구를 기반으로 개발되었습니다.
• 크로스 체인 통신 프로토콜 IBC(Inter-Blockchain Communication Protocol)---Cosmos 네트워크의 핵심 프로토콜 인터페이스로, 이를 통해 블록 네트워크 체인 간의 정보 전달이 가능하며, 블록체인이 다른 체인上的 데이터를 읽고 검증할 수 있도록 허용합니다. Cosmos 생태계 내의 여러 블록체인 간의 연결은 IBC를 통해 동기화됩니다.
• 예를 들어: A 체인과 B 체인 간에 IBC 인터페이스가 있다면, A 체인上的 스마트 계약은 B 체인上 발생한 데이터 사실을 알 수 있으며, B 체인上的 스마트 계약은 A 체인上 저장된 블록 정보의 블록 헤더를 사용하고 그 데이터와 시간의 최종성을 검증해야 합니다.
• 최근 Terra 체인 커뮤니티에서 IBC上线에 대한 제안이 있었습니다. 만약 Terra 체인이 최종적으로 IBC 인터페이스를上线한다면, Terra 체인上的 LUNA, 스테이블코인 UST, ANC 등의 자산 및 관련 데이터 정보는 Cosmos 체인으로 원활하게 이식될 수 있습니다.

Cosmos 네트워크의 운영 메커니즘

이더리움과 같은 독립적인 블록체인 체인과 비교할 때, Cosmos는 다중 체인으로 구성된 체인 네트워크 시스템을 구축하고 있으며, 여기서 새로운 블록체인은 쉽게 생성될 수 있고, 각 체인의 합의 알고리즘은 Tendermint 합의로 통일되어 있으며, 각 체인은 독립적으로 병렬로 운영되고, IBC를 통해 체인 상의 자산이 서로 다른 체인 간에 이동할 수 있습니다.

Cosmos는 각 DApp이 자신의 블록체인上에서 실행되며, Cosmos는 프로토콜을 통해 이러한 모든 체인 및 체인上的 애플리케이션을 연결하여 "블록체인 인터넷"을 형성하는 개념을 제안합니다.

Cosmos 생태계에서 체인 간의 정보 공유는 어떻게 이루어질까요? 운영 방식은 어떻게 될까요? 우리는 Cosmos 네트워크에서 IBC 프로토콜을 기반으로 체인 간 상호 작용 기능을 구현할 수 있다는 것을 알고 있습니다. 그렇다면 각 체인 간에 모두 IBC 프로토콜 인터페이스에 접속해야 할까요?

사실, Cosmos 네트워크에서는 블록체인이 중심 방사 모델을 형성하고 있으며, 중앙에는 Hub 중심 허브가 위치하고, Hub는 "Zone"이라고 불리는 여러 독립 분기 체인을 관리합니다. Hub는 각 Zone의 상태를 추적 기록할 수 있으며, 각 Zone은 자신의 블록 상황을 Hub에 보고하고 상태를 동기화합니다.

Hub는 Zone과 직접 통신하며, Zone 간에는 IBC를 통해 간접 통신합니다. Zone이 Hub와 IBC 연결을 구축하면, 해당 Zone은 자동으로 해당 Hub에 연결된 다른 Zone에 접근할 수 있습니다.

중심 방사 모델 도표

Hub를 "항구"로 이해하고, Zone을 각 항로에서 운행하는 "배"로, IBC를 Hub 항구에 정보를 공유하기 위한 "티켓"으로 생각할 수 있습니다. 한 배가 티켓을 통해 이 항구에 들어가면, 다른 배上的 다양한 정보를 누릴 수 있으며, 각 배 간에 개별적으로 연락할 필요가 없습니다.

Cosmos 네트워크에서 중심 허브 Hub는 "Cosmos Hub"라는 이름을 직접 가지고 있으며, 네트워크 분기 블록체인의 중앙 연결점 역할을 합니다. 다른 독립 블록체인 Zone은 분기 형태로 Cosmos Hub에 연결됩니다.

ATOM은 Cosmos Hub의 원주 토큰으로, ATOM을 스테이킹하면 네트워크의 검증 노드가 될 수 있으며, 이 토큰은 체인上的 투표 거버넌스의 중요한 도구이기도 합니다. ATOM의 현재 시가 총액은 109억 달러로, 전체 암호 자산 시장에서 22위에 랭크되어 있습니다.

Cosmos는 분명히 DApp 개발을 위한 매우 우호적인 개발 환경을 구축했습니다.------개발자는 과도한 시간과 노력을 낭비하지 않고 애플리케이션의 하부 요구 사항에 맞춰 전용 블록체인을 생성할 수 있습니다.

그러나 사용자에게는 복잡한 작업 흐름이 불편한 경험을 초래합니다. 이 생태계에서 각 DApp은 독립적인 블록체인을 가지고 있어 사용자가 서로 다른 애플리케이션을 사용할 때 체인을 전환해야 하며, 암호 자산을 충전하고 인출하며 각 애플리케이션 간에 암호 자산을 이동하는 모든 과정은 IBC를 통해 이루어져야 합니다.

개발자에게는 환경이 우호적이고 개발이 편리해졌지만, 애플리케이션 간의 연결은 오히려 멀어졌습니다. 또한, 하나의 DApp 운영을 유지하는 것과 비교할 때, 체인을 운영하는 비용은 상대적으로 높아 인력, 기술 및 재정적 자원의 지속적인 투입이 필요하므로 개발자에게 비용 압박을 가하게 됩니다.

현재 DeFi는 "레고 조합"을 통해 DApp 및 자산 간의 유통과 암호 수익의 확대를 필요로 하며, Cosmos는 현재 시장 수요에 충분한 매력을 형성하지 못하고 있습니다. 아마도 이것이 전체 TVL이 이번 DeFi 폭풍 속에서 증가하지 않은 이유일 것입니다. 그러나 고무적인 추세는 Cosmos가 애플리케이션 방식으로 생태계 내 체인 간 장벽 문제를 해결하고 있다는 것입니다.

Cosmos의 생태 애플리케이션

탈중앙화 거래소 Gravity DEX

소개

Gravity DEX는 Cosmos Hub 메인넷上的 첫 번째 원주 탈중앙화 거래 애플리케이션으로, Cosmos 개발 회사 Tendermint와 그들이 인수한 Cosmos 정보 제공업체 및 노드 검증인 B-Harvest가 공동으로 설계했습니다.

이 DEX는 크로스 체인 통신 프로토콜 IBC를 기반으로 구축되었으며, Cosmos 원주 토큰 및 연결된 다중 체인 자산 토큰의 발행, 교환, 거래, 유동성 자산 풀 구성 등을 지원하며, 이러한 작업은 크로스 브릿지를 필요로 하지 않습니다. 예를 들어, Terra는 Cosmos Hub에 연결된 하나의 Zone으로, 자신의 생태 토큰 LUNA를 발행했습니다. Gravity DEX는 ATOM과 Terra 체인上的 LUNA, UST, ANC 등의 자산 간의 교환을 지원하며, 사용자가 해당 DEX에서 ATOM-UST 등의 유동성 풀 LP를 구성할 수 있도록 지원합니다.

운영 메커니즘

전통적인 DEX와 비교할 때, Gravity DEX는 기술적으로 개선되어 사용자가 거래 시 자신의 가격에 따라 거래할 수 있도록 하며, 사용자가 보는 가격이 거래소에서 얻을 수 있는 가격임을 보장합니다.

Uniswap을 예로 들면, 해당 DEX의 거래 주문은 순서대로 실행되며, 이더리움 채굴자는 거래자가 지불한 채굴 수수료에 따라 어떤 거래를 먼저 패키징할지를 선택할 수 있습니다. 물론 정상적인 채굴자는 일반적으로 채굴 수수료가 높은 거래를 우선 처리하지만, 이는 대규모 거래가 기술적으로 뛰어난 "과학자"들에 의해 선점되거나 압축되어 결국 일반 사용자에게 높은 슬리피지 손실을 초래하고 주문에 과장된 가격 차이를 가져옵니다.

Gravity DEX는 배치 실행 거래를 사용하여 선점 거래 또는 가격 조작의 가능성을 방지합니다. 배치 실행 거래 주문은 동일한 블록 내의 주문이 동시에 처리되므로 본질적으로 선점의 기회를 제거합니다.

Gravity DEX 공식 웹사이트에 따르면, 테스트 단계에서 발생한 거래는 71만 건이며, 사용한 거래자는 2만 명 이상이고, 자금 풀에 잠금된 자금의 양(TVL)은 1.9억 달러에 달합니다.

원스톱 DeFi 애플리케이션 진입점 Emeris

소개

Emeris는 Cosmos 개발 회사 Tendermint가 출시한 Cosmos 생태계 원스톱 DeFi 애플리케이션 진입점으로, 현재 이 애플리케이션은 DEX 및 Cosmos 생태계 내의 원주 자산 관리 기능을 통합하고 있습니다. 앞으로는 사용자가 Emeris에서 여러 체인의 자산을 집중 관리할 수 있는 원스톱 자산 관리 플랫폼이 될 것입니다.

Emeris는 Gravity DEX의 기능을 통합하여 사용자가 Emeris에서 직접 Cosmos 생태계 내의 다중 체인 자산의 교환 및 거래를 완료할 수 있도록 하며, Gravity DEX 페이지로 이동할 필요가 없습니다.

Emeris는 자산 대시보드를 제공하여 Cosmos 생태계의 자산 가격을 실시간으로 표시하며, 사용자의 지갑에 있는 모든 자산 및 분포 상황도 시각화되어 사용자는 자산 수익률에 따라 언제든지 자신의 포지션 전략을 조정하고 다중 체인 자산을 관리할 수 있습니다.

현재 Emeris 테스트 버전이上线되었으며, 사용자는 다중 체인 지갑 Keplr를 통해 이 애플리케이션에 접근할 수 있습니다. 사용자가 이 애플리케이션을 사용할 때, 지갑에는 일정량의 ATOM이 필요합니다. Emeris 애플리케이션은 사용자가 신용카드로 ATOM을 구매할 수 있도록 지원합니다. 주의할 점은 Emeris가 아직 어떤 토큰도 발행하지 않았다는 것입니다.

이더리움을 연결하는 다리 Cosmos Gravity Bridge

소개

Cosmos Gravity Bridge는 Cosmos Hub를 위해 설계된 이더리움에서 Cosmos로의 자산 크로스 체인 브릿지로, 이 브릿지는 IBC를 연결하여 Cosmos 기반으로 구축된 다중 체인 네트워크가 이더리움의 ERC-20 표준 자산을 브릿지할 수 있도록 허용합니다.

Cosmos Gravity Bridge 공식 웹사이트

Gravity Bridge는 Althea 팀에 의해 생성되었으며, 주된 목적은 Cosmos 네트워크와 이더리움 Layer 1 공공 블록체인 간의 자산 상호 운용 및 이동 문제를 해결하는 것입니다.

일반적인 크로스 체인 브릿지와 달리, Gravity Bridge는 독립적인 블록체인으로 운영되어 Cosmos Hub와 전체 Cosmos 생태계에 자산 유동성을 제공합니다.

Gravity Bridge는 또한 양방향 크로스 체인 브릿지로, ERC-20 자산(예: WETH, DAI, USDC, WBTC 등)을 이더리움에서 Cosmos 생태계로 가져올 수 있을 뿐만 아니라, Cosmos 생태계 내의 자산을 이더리움 네트워크로 가져올 수 있습니다. 앞으로 Gravity Bridge는 다른 이더리움 호환 체인上的 자산을 Cosmos 생태계에 주입할 예정입니다.

이는 Cosmos 생태계가 다른 블록체인과 연결되어 자산이 더 넓고 다양한 애플리케이션에서 유통될 수 있음을 의미합니다. 현재 Gravity Bridge는 어떤 토큰도 발행하지 않았으며, 메인넷 출시는 11월 8일로 예정되어 있습니다.

자동화 시장 조성자(AMM) Osmosis

소개

Osmosis는 고급 자동화 시장 조성자(AMM)를 갖춘 탈중앙화 거래 애플리케이션으로, Cosmos SDK를 사용하여 독립 블록체인을 구축하여 개발자가 자신의 요구에 따라 맞춤형 AMM 전략을 설계, 구축 및 배포할 수 있도록 허용합니다.

Osmosis 공식 웹사이트

Osmosis에서는 AMM의 하부 구조를 변경할 수 있으며, 개발자는 자산의 거래 요구에 따라 언제든지 교환 자산의 가중치 매개변수 등을 조정하고 변경할 수 있습니다. 간단히 말해, Osmosis는 개발자에게 AMM 탈중앙화 거래의 애플리케이션 템플릿을 제공하며, 개발자는 자신의 요구에 맞게 내용을 채우기만 하면 됩니다. 전용 AMM 애플리케이션을 구축하는 데 시간과 노력을 낭비할 필요가 없습니다.

Osmosis는 IBC를 내장하고 있어 Cosmos 생태계 내의 원주 자산과 연결할 수 있으며, 향후 크로스 체인 브릿지 Gravity Bridge를 통해 이더리움 기반의 ERC-20 자산도 통합할 수 있습니다.

현재 Osmosis는 Cosmos 생태계 내의 다중 체인 자산 교환 및 거래를 지원하며, 사용자는 다중 체인 지갑 Keplr를 통해 이 애플리케이션에 접근할 수 있으며, ATOM-OSMO 및 Cosmos 생태계 내의 자산에 유동성을 제공하여 OSMO 보상을 받을 수 있습니다. OSMO는 Osmosis의 원주 토큰으로, 총 발행량은 10억 개이며, 현재 가격은 5.6 달러입니다.