미래 거래소 구축: 투명 거래소 TEX의 전망과 기회

저자: TSP

현재, 중앙화 거래소(CEXs)와 탈중앙화 거래소(DEXs)는 전체 암호화폐 거래소의 기초를 형성하고 있습니다. Coingecko 2023년 1분기 산업 보고서에 따르면, DEX는 여전히 암호화폐 거래량의 약 15%를 차지하고 있지만, 그 점유율은 증가하고 있습니다.

장기적으로 볼 때, 거래소뿐만 아니라 사실 전체 금융 산업에서 탈중앙화 금융이 중앙화 금융을 서서히 대체할 것입니다. 이 추세는 매우 명확합니다. 중앙화 거래소는 운영자에게 전적으로 의존하며, 운영자는 도덕에 의존하여 제약을 가할 수밖에 없습니다. 그러나 사람의 도덕은 신뢰할 수 없기 때문에, Coinbase와 같은 규제 거래소조차도 여러 가지 문제를 안고 있습니다. 따라서 모든 중앙화 금융 기관은 강력한 규제와 엄격한 감독이 필요합니다.

반면에 탈중앙화 금융은 정반대입니다. 탈중앙화 금융은 규제가 필요하지 않으며, 블록체인 기술 자체가 규제의 역할을 하며, 심지어 규제보다 더 큰 역할을 합니다. 그러나 왜 탈중앙화 금융, 특히 탈중앙화 거래소가 현재 시장에서 차지하는 비율이 상대적으로 작은지 그 배경에는 어떤 주요 원인이 있을까요?

무엇이 우수한 거래소인가?

거래 사용자에게 필요한 것은 다음과 같습니다:

• 신뢰감: 거래 전, 중, 후의 보관 위험이 투명해야 하며, 가능한 한 최소화되어야 합니다.
• 편리하고 사용하기 쉬움: 일반 사용자에게는 Web2와 유사한 제품 거래 경험을 선호하며, 사용 장벽이 낮고, 거래소 속도가 빠르며, 거래 수수료가 낮아야 합니다.
• 최고의 가격: 사용자는 매번 해당 거래소에서 최고의 가격을 얻기를 원하며, 또는 충분히 가까운 최고의 가격을 원합니다.------ 이렇게 하면 다른 곳에서 더 나은 가격을 찾는 것에 대한 걱정이 없습니다.
• 정보 투명성: 사용자는 모든 거래 데이터와 거래 활동이 공정하고 투명하기를 원하며, 다른 사람이 자신보다 더 좋은 가격이나 더 낮은 수수료를 얻는 것을 원하지 않습니다.
• 강한 유동성, 자산 범위 넓음: 거래 쌍이 풍부하고 깊은 유동성을 가지고 있어 사용자가 해당 거래소에서 좋은 가격을 얻을 수 있도록 자신감을 줍니다.

스마트 계약은 거래소 운영에 매우 적합합니다: 그것들은 신뢰를 상품화하여 보관, 수수료, 가격 및 정산을 모든 사람에게 평등하고 투명하게 만들며, 누구나 시장 조성자가 될 수 있도록 허용합니다.

블록체인은 거래소의 훌륭한 인프라이지만, 거래량이 완전히 블록체인으로 이전되지 않은 이유가 있습니다: 사용자 경험이 거래자에게 매우 나쁘고, 높은 가스 비용과 분산된 유동성이 거래자의 깊이를 낮추기 때문입니다.

하지만 이것이 탈중앙화 거래소가 실패할 운명이라는 것을 의미하지는 않습니다. 좋은 솔루션이 실제로 존재하며 DEX를 더 매력적으로 만들 것입니다: Web2와 유사한 거래 경험; 집중화 및 자동화된 유동성; 그리고 L2에서 더 저렴한 블록 공간.

더 나은 온체인 거래 경험 구축

현재, 새로운 유형의 거래소인 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)가 DEX의 사용자 경험 저하, 높은 가스 비용 및 유동성 깊이 문제를 해결하려고 시도하고 있습니다.

투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)의 본질은 탈중앙화 거래소(DEXs)와 중앙화 거래소(CEXs) 간의 간극을 메우기 위해 설계된 새로운 유형의 거래소로, 두 가지의 장점을 결합합니다. 투명 거래소(TEX)는 사용자에게 중앙화 거래소의 경험을 제공하면서 탈중앙화 거래소의 투명성과 안전성을 유지하기 위해 노력합니다. DEX의 문제점을 해결함으로써, 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)는 사용자 친화적인 플랫폼을 제공하여 더 넓은 대중을 끌어들이는 것을 목표로 합니다.

블록체인上的 탈중앙화 거래소(DEX)와 비교할 때, 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)는 CEX에 가까운 사용자 경험과 습관을 제공합니다.

다음은 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)의 몇 가지 핵심 특징입니다:

• 등록 로그인: 사용자는 전화번호나 이메일을 사용하여 간편하고 빠르게 등록 및 로그인할 수 있으며, 조작 경험은 Web 2.0 애플리케이션에서와 같이 쉽습니다.
• 거래 경험: TEX(Transparent Exchange)는 전문적인 차트 K선 그래프, 간결하고 사용하기 쉬운 거래 인터페이스 및 프로세스를 제공합니다. 앱을 다운로드한 후, 사용자는 언제 어디서나 거래 활동을 시작할 수 있습니다.
• 거래 깊이: TEX(Transparent Exchange)에서는 온체인 Uniswap, GMX 등의 DEX 깊이를 집계합니다.
• 계정 복구: 사용자가 안전하게 계정을 복구할 수 있도록 TEX(Transparent Exchange)는 혁신적으로 스마트 계약 계정(ERC-4337), 계정 추상화 및 소셜 복구 등의 기술 수단을 채택했습니다.

이러한 혁신을 통해 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)는 탈중앙화의 장점과 중앙화 거래소와 같은 우수한 경험을 모두 갖춘 거래 플랫폼을 사용자에게 제공하기 위해 노력하고 있습니다.

TEX의 경쟁

물론, 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)는 여전히 강력한 경쟁에 직면해 있으며, 현재 주요 경쟁자는 각종 중앙화 및 탈중앙화 거래소(CEXs 및 DEXs)입니다. 이들은 모두 이 경쟁에서 중요한 역할을 하며, 각자의 장점과 단점을 가지고 있어 사용자들을 끌어들이고 시장 점유율을 확보하고 있습니다.

중앙화 거래소(CEXs) 측면에서, Coinbase, Binance 및 OKEX와 같은 거래소는 충분한 유동성을 보유하고 있으며, Web2의 거래 사용자 경험과 다양한 제품 서비스를 제공하여 탈중앙화 프로세스에 익숙하지 않거나 전통 금융 기관을 선호하는 사용자들을 끌어들입니다.

반면에 DYDX, GMX, Vela, GNS와 같은 탈중앙화 기관은 탈중앙화 설계와 스마트 계약의 실행을 통해 더 높은 투명성, 더 많은 안전성 및 신뢰성을 제공하여 이미 탈중앙화 운영 프로세스에 익숙하거나 안전하고 투명한 것을 선호하는 사용자들을 끌어들입니다.

현재, 이러한 중앙화 거래소와 탈중앙화 거래소 모두 일정한 시장 점유율을 차지하고 있으며, 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)가 치열한 경쟁에서 두각을 나타내기 위해서는 앞으로의 길이 여전히 험난합니다. 그러나 경쟁은 기회를 동반하며, 거래소 분야에서는 몇 년마다 새로운 세대의 재편이 발생합니다. 이는 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)에게 도전이자 새로운 기회입니다. 시간이 지남에 따라 시장이 발전함에 따라 새로운 프로젝트와 혁신적인 솔루션이 지속적으로 등장하여 경쟁 구도를 재편할 것입니다.

TEX의 미래 전망

미래에 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)가 이 경쟁 구도에서 시장 점유율을 확보하고, Web2 사용자 경험을 보장하면서 안전성과 투명성을 유지하는 방법은 깊이 있는 논의가 필요한 문제입니다.

투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)의 장기적인 건강한 발전을 위해서는 먼저 더 간단하고 편리한 등록 로그인 거래 프로세스를 설계하여 사용자 참여의 장벽을 낮추고 사용자 경험을 향상시켜야 합니다. 간단하고 반복적인 개인 키 서명이 필요 없는 조작은 매끄러운 Web2 유사 조작 경험을 제공하여 더 많은 참여자를 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange) 시장에 끌어들일 것입니다. 동시에 안전성과 투명성을 보장하는 것도 매우 중요합니다. 예를 들어, 거래 데이터는 온체인에서 확인 가능하고, 자산은 자가 보관되며, 4337 계정 복구 등의 메커니즘은 악의적인 행동과 불법적인 조작의 위험을 효과적으로 방지할 수 있습니다. 이러한 안전하고 투명한 메커니즘은 사용자에게 신뢰감을 제공하고 플랫폼의 안정성과 신뢰성을 강화할 것입니다.

또한, 충분한 유동성도 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)의 장기적인 건강한 발전을 위한 핵심입니다. GMX/GNS/Vela/Uniswap 등의 인프라(유동성 포함)를 기반으로 자신만의 탈중앙화 계약 거래소 애플리케이션(APP)을 구축하고, 제3자 유동성을 직접 호출하여 사용자에게 원활한 거래 경험을 제공하며 유동성 문제에 대한 걱정이 없도록 합니다.

위의 이해를 바탕으로, 필자는 미래의 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange) 경쟁이 두 가지 중요한 기회에 집중될 것이라고 생각합니다: Web2.0 경험과 안전한 투명성. 이 두 가지를 결합하여 더 편리하고 안전하며 투명하고 충분한 유동성을 갖춘 거래 플랫폼을 창출할 수 있습니다.

먼저, Web2.0 경험을 해결하기 위해, 우리는 사용자가 이메일과 전화로 등록 및 로그인할 수 있도록 하며 EIP-4337 "계정 추상화(AA)"를 도입할 것입니다. 사용자의 지갑은 복구 문구가 필요 없으며, 사용자가 이전에 지갑을 사용한 적이 없더라도 쉽게 사용할 수 있습니다. 이 솔루션은 사용자에게 안전하고 편리한 거래 경험을 제공할 뿐만 아니라, 사용자가 키를 잃어버려 복구할 수 없는 문제를 해결합니다. 사용자가 어떤 이유로 그의 키를 잃어버린 경우, 그는 소셜 복구를 활성화하여 친구와 가족에게 계정을 복구하도록 요청할 수 있습니다. (구체적인 세부 사항은 Vitalik Buterin이 제안한 EIP-4337 프로토콜을 참조할 수 있습니다).

둘째, 우리는 스마트 계약과 거래를 온체인(Layer-2)으로 처리하여 사용자의 안전한 투명성과 낮은 가스 비용 요구를 충족할 것입니다. DeFi의 스마트 계약을 도입하여 사용자가 다양한 데이터를 실시간으로 확인하고 자금을 자가 보관하며, 진정한 투명성과 안전성을 실현하여 FTX와 같은 폭락 사건의 위험을 제거합니다. Layer-2 체인에 배포함으로써 가스 비용을 크게 낮출 수 있습니다. 또한, 우리는 높은 투명성을 가진 DAO 조직을 만드는 등 투명성을 높이는 방법을 탐색할 것입니다. 이러한 설계는 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange) 시장의 규모를 지속적으로 확대하고 더 많은 증가 가능성을 제공할 것입니다.

결론적으로, 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)는 거래소 분야의 중요한 구성 요소로서, 장기적인 건강한 발전을 위해 등록 로그인 거래 프로세스를 간소화하고, EIP-4337 "계정 추상화(AA)"를 도입하며, 안전한 투명성을 강화하고 충분한 유동성을 보장해야 합니다.

거래소는 블록체인 산업의 중요한 역할 중 하나로, 중앙화 거래소(CEXs)와 탈중앙화 거래소(DEXs)는 시장에서 각자의 경쟁 우위를 보여주고 있으며, 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)는 다양한 솔루션과 기능을 제공하여 사용자에게 더 많은 선택과 더 나은 경험을 제공할 것입니다. 시간이 지남에 따라 시장의 변화와 함께 투명 거래소 TEX(Transparent Exchange)는 지속적으로 변화하여 새로운 경쟁 구도와 기회를 가져올 것입니다.