波場 TRON エコシステムの主流 DeFi アプリケーションの深掘り分析

波場TRONは、その完璧なエコシステム、活発なユーザー群、そして膨大な資産規模により、主流のパブリックチェーンの中で核心的な地位を確立しています。

特にこのサイクルの暗号市場のブル相場において、波場TRONが達成した成果は驚異的です。USDTの発行量が最も多いパブリックチェーンネットワークであるだけでなく、安定した通貨の決済層として約60%の安定通貨取引量を担っています。5月の単月収入は3.5億ドルを突破し、暗号市場で利益能力が2位となる製品となっています。

DeFiLlamaのデータによると、6月16日、波場TRONエコシステム内のDeFiアプリケーションの総ロック価値（TVL）は48.4億ドルに達し、アクティブアドレス数は230万以上、安定通貨の資産規模は800億ドルに迫り、そのTVLは長期にわたりパブリックチェーン市場全体でトップ5に位置しています。

これらの輝かしいデータは、波場TRONが持つ堅実なユーザーベースと強力な資産力を示すだけでなく、そのエコシステムの繁栄の強力な証明でもあります。

データ成長を促進する「三本の柱」：日均新規アドレス20万以上、資産規模は超千万億、エコシステムプロトコルは多様

近年、波場TRONのオンチェーンデータは全面的に爆発的な成長を示し、エコシステムの活力も絶頂に達しています。「毎日20万以上の新規アドレス、オンチェーン流通資産規模は超千万億、エコシステムプロトコルも豊富多様」というのが、波場TRONのデータ成長を促進する「三本の柱」であり、一連の輝かしいデータ成果は波場TRONの強力な成長潜在能力と市場競争力を示しています。

ユーザー規模と成長の面では、波場TRONネットワークのユーザーベースは着実に拡大し、オンチェーンアカウントの総数と新規アドレスはともに強力な成長勢いを維持しています。ユーザーベースはますます堅固になっています。TRONScanブラウザのデータによると、6月13日現在、オンチェーンアカウントの総数は3.13億を超え、毎日20万以上の新規アドレスが追加され、毎日のオンチェーン取引数は867万件を超え、毎日の総移転資産価値は250億ドルに達しています。

特筆すべきは、波場TRONのオンチェーンアドレスアカウントの成長傾向が安定した線形軌道を示していることです。1年前の同じ日に遡ると、オンチェーンアカウントの総数は約2.37億でしたが、現在は32%以上の飛躍的成長を実現し、日均新規アカウント数は約21万です。このデータは、波場TRONネットワークのユーザーベースの持続的な拡張を強力に証明するだけでなく、そのエコシステムが世界的に広範な魅力と強力な市場浸透力を持っていることを示し、世界中の膨大なユーザーを引き付け、エコシステムの持続的な繁栄の基盤を築いています。

取引データ処理の面でも、波場TRONネットワークは同様に優れたパフォーマンスを示し、オンチェーン取引は非常に活発で、毎日の取引回数は数百万から数億件に達しています。 直近30日間の平均毎日のオンチェーン総移転価値は230億ドル以上を維持しています。このような大規模かつ高頻度の取引データは、波場TRONネットワークの資金流動性の強力な能力を示すだけでなく、そのネットワークが比較的安定して安全な特性を持っていることを反映しています。

資産規模において、波場TRONは強力な成長勢いを示しています。波場TRONのオンチェーン流通資産の総ロック価値（TVC）は、年内に40%以上増加し、資産は多様なエコシステムを呈しています。

TRONScanブラウザによると、6月13日現在、波場TRONネットワーク内の資産流通総価値（TVC）は約1155万億ドルで、昨年同期の820億ドルから40%の顕著な成長を実現しました。その中で、波場TRONネットワーク内で流通価値が最も高い資産はUSDT（約788億ドル）、TRX（約259億ドル）、WBT（約26.6億ドル）であり、BTC、ETHが続きます。また、WBT、HTX、USDD、BTT、NFT、TUSDなどの波場TRONエコシステムプロジェクトの資産もあり、幅広い分野をカバーし、豊かで多層的な価値体系を構築しています。

ネットワークの活発度については、Gas feeの消費状況からも明らかです。波場TRONネットワークでは、Gas feeメカニズムはエネルギー（Energy）と帯域幅（Bandwidth）の組み合わせの形で表示されます。ユーザーが送金や引き出しなどの操作を行う際には、Gas feeを消費してコストを支払う必要があります。

公式ブラウザのデータによると、近年、エネルギー（Energy）の消費規模は初期の800億から1900億に急増し、増加率は240%に達しました。この急増したデータは、ネットワーク取引の活発度の爆発的な成長を直感的に示すだけでなく、エネルギー消費とユーザーの実際の取引ニーズとの強い正の相関関係を証明しています。エネルギー需要が高いほど、オンチェーンの送金や契約呼び出しなどの取引活動が頻繁であることを意味し、波場TRONネットワークエコシステムの繁栄の様子とユーザー参加の深さと広さを際立たせています。

エネルギー消費アカウントの分布を見ると、OKX、Bybit、Binanceなどの主要な暗号通貨取引所がTOP10の席を占めており、高頻度のエネルギー消費はそれらが波場TRONネットワークに深く依存していることと大きな需要を直感的に示しています。これは、TRONネットワークが大規模な商業アプリケーションを支える卓越した性能を持ち、主要取引所の基盤インフラとしての重要な戦略的地位を示しています。デジタル資産取引とWeb3技術をつなぐ橋となっています。

エコシステムの発展の面では、波場TRONエコシステムアプリケーションは、取引の中枢であるSUN.io、MEME資産発行プラットフォームSunPump、一体型DeFiソリューションJUSTが提供する貸付システムJustLend DAO、流動的な質押協定Staked TRX、エネルギー賃貸プラットフォーム、安定通貨USDDなどのコアプロトコルや製品を含んでおり、波場TRONのDeFiエコシステムの発展を豊かにし、ユーザーに多様な選択肢を提供しています。

6月16日現在、TRONのオンチェーンTVLは220億ドルを超え、近年は200億ドル前後で安定しています。その中で、TRXの質押StakingのTVLは118億ドルを超え、最大の割合を占めています。貸付JustLend DAOのTVLは約55億ドルで2位、クロスチェーンJust CryptosのTVLは33億ドル、取引プラットフォームSUN.ioのTVLは7億ドル、安定通貨USDDのTVLは4.58億ドルです。これらのデータは、波場TRONエコシステムの繁栄と活力を十分に示しており、将来の広範な発展の見通しを示唆しています。

波場TRONエコシステム内の主流DAppの概要

一、JUST一体型DeFiソリューション

JUSTは波場TRONに基づくDeFiプロトコルの開発に特化し、ユーザーに一体型の金融ソリューションを提供することを目指しています。その製品マトリックスには、JustLendDAO、USDD、sTRX、エネルギー賃貸、JustCrypto、JustStableなどの多様なコンポーネントが含まれており、ユーザーに多様な金融体験を提供し、DeFi分野での多様なニーズに応えています。

公式データによると、6月16日現在、JUSTプロトコルの総TVLは約93億ドルに達しています。

• JustLendDAO は波場TRON上で初の公式貸付プラットフォームで、ユーザーはここで担保貸付を行うだけでなく、余剰資産をプラットフォームに預けて安定した利息を得ることができ、資産の柔軟な増加を実現します。

• USDDは米ドルと1:1で連動する完全に分散化された安定通貨で、TRX、USDTなどの多様な優良暗号資産を担保にして過剰担保で発行できます。

• sTRX（Stake TRX） は波場TRONに基づく流動的な質押製品で、sTRXはユーザーにより高い収益を提供し、より柔軟な解除質押オプションを備えており、ユーザーは質押収益を享受しながら、自身のニーズに応じて資産配置を柔軟に調整できます。

• エネルギー賃貸 は波場TRONエコシステム内で独自のエネルギー賃貸プラットフォームで、異なるアドレスにエネルギー賃貸サービスを提供します。エネルギーを賃貸することで、オンチェーン取引ユーザーは直接TRXを消費してリソースを交換する必要がなく、「エネルギークーポン」を使用するように、取引のGas feeコストを大幅に削減し、資金使用効率を向上させ、取引をより経済的にします。

• JustCryptoはJUSTエコシステムに支えられたクロスチェーントークンで、BTC、ETH、DOGE、LTCなどのクロスチェーン資産トークンが異なるネットワーク間で価格を安定させることができます。そのクロスチェーンメカニズムはPoloniexやBitTorrent Chainなどの優良プラットフォームによって提供されています。

二、貸付エコシステムJustLendDAO

JustLend DAOは波場TRONに基づく効率的で柔軟な貸付サービスプラットフォームです。ここでは、ユーザーは余剰資金を投入して簡単に利息収益を得ることができ、他の暗号資産を借り入れてレバレッジ効果を巧みに利用し、投資リターンを拡大できます。貸付双方はスマートコントラクトに基づいて自動化された操作を実現し、システムはJustLend DAO上の特定資産の需給状況に基づいて、アルゴリズムにより自動的に変動金利を設定し、資産の動的なバランスと合理性を確保します。

現在、JustLendプラットフォームが主にサポートしている貸付資産にはTRX、USDT、USDD、SUN、JST、BTC、ETH、TUSD、BTTなどがあります。

DeFiLamaのデータによると、6月16日、JustLendプラットフォームのTVLは約34億ドルに達し、全体の貸付市場でトップ3にランクインしています。

貸付製品JustLendの他に、JustLend DAOはStaked TRX質押とエネルギー賃貸（Energy Rental）サービスも提供しています。

その中で、Staked TRXサービスはユーザーに便利な質押方法を提供します。ユーザーはワンクリック操作でTRXを質押してsTRXに交換できます。質押されたTRXは投票ガバナンスやエネルギー賃貸に使用され、ユーザーはsTRXを保有することで簡単に質押収益を得ることができます。6月16日現在、このプラットフォームで質押されたTRXの数量は81.66億枚に達し、質押に参加したアドレス数は4600を超え、現在の年利は8.67%です。

しかし、TRONScanのオンチェーンデータによると、6月16日TRX保有アドレスは1.82億を超え、市場価値は256億ドルを超え、保有ユーザー群は非常に大きいです。現在の質押市場の浸透率はわずか8.6%であり、これは質押参加率が依然として顕著な成長の可能性を持っていることを意味します。

エネルギー賃貸（Energy Rental） **は、JustLend DAOがユーザーに提供するもう一つの便利な機能で、ユーザーは直接エネルギーを賃貸し、Gas feeの消費を相殺することができ、TRXを燃焼させてGas feeを支払う必要がありません。この機能はユーザーがオンチェーン取引コストを節約するのに役立ちます。波場TRONのオンチェーンデータ分析から、ユーザーの保有アドレス数や取引頻度が着実に上昇していることがわかります。エネルギー賃貸機能は波場TRONエコシステムのユーザーにより良くサービスを提供することができます。6月16日のデータによると、JustLendDAOプラットフォームには370億のエネルギーがユーザーに賃貸可能で、エネルギー賃貸に参加したアドレス数は6.5万を超え、このデータはエネルギー賃貸機能の人気を十分に示しています。

さらに、現在ユーザーはJustLend DAOプラットフォームで、資産を提供して利息を得るだけでなく、USDDを保管することで追加の報酬を得ることもできます。USDDはJustLend DAOの子DAOであるGrantsDAOとTRON DAOの準備金が共同で発起した分散型安定通貨です。今年1月、USDDはUSDD 2.0バージョンにアップグレードされました。同時に、JustLendDAOはUSDD貸付サービス機能を開始し、ユーザーはUSDDを保管することで収益を得ることができ、現在の収益は約6%です。6月16日現在、この資金プールには2.64億のUSDDが存在します。

三、分散型安定通貨USDD

USDDは波場TRONに基づく分散型安定通貨です。現在、ユーザーはUSDDを取得するために2つの方法を利用できます：一つは、過剰担保で「TRX、sTRX、USDT」などの優良資産を担保にしてUSDDを発行すること；もう一つは、安定通貨交換ツールPSMを使用して、USDTを1:1でUSDDに直接交換することです。 しかも、全過程で0GAS費と0手数料です。

公式データによると、6月16日現在、USDDの総供給量は約4.3億枚です。

現在、USDDはJustLend DAO、SUN.ioなどのDeFiプラットフォームとシームレスに接続されており、Kraken、HTX、Bybit、Gate.io、Poloniexなどの規制取引所とも緊密な協力関係を築いています。これらのプラットフォームでは、ユーザーはUSDDを質押して高い収益を得ることができます。この広範なエコシステムの接続は、USDDの流通と応用に広いスペースを提供し、暗号通貨市場のさまざまな環境により良く溶け込むことを可能にし、ユーザーにさらなる価値と便利さをもたらします。

四、一体型取引プラットフォームSUN.io

SUN.ioは波場TRONパブリックチェーンに基づく一体型取引プラットフォームで、資産交換、Meme資産発行、流動性マイニング、DAOガバナンスなどの機能を統合し、波場TRONエコシステムに高効率で安全な資産取引サービスを提供することを目指しています。

現在、SUN.ioの製品機能マトリックスは主に以下のセクションを含んでいます：

• SunSwap（取引コアエンジン）：AMMメカニズムに基づく取引プラットフォームで、V1、V2、V3の3つのバージョンのアップグレードを経て、現在の取引は主にV3セクションで行われています。

• **SunCurveとPSMは主に安定通貨資産取引に焦点を当てており、PSMは安定通貨USDD専用の安定通貨交換Swapツールで、ユーザーはUSDDとUSDT/USDC/TUSDなどの安定通貨を1:1の固定比率で交換でき、取引は0スリッページ、0手数料です。

• **SunPumpはSun.ioが提供する最新の製品で、波場TRONエコシステム内で公平なmemeコインの発射を目指すプラットフォームです。

• SunBoost（流動性インセンティブセンター）：プラットフォームのLP質押マイニングモジュールで、ユーザーはSunSwapのLPトークンを質押してトークン報酬を得ることができ、流動性インセンティブのコアメカニズムです。

• DAOガバナンスシステム：veSUNモデルを通じてユーザーがSUN.ioプラットフォームのガバナンスとインセンティブ配分の決定に参加できるようにし、コミュニティ主導のガバナンス構造を構築しています。

データの観点から見ると、SUN.ioのパフォーマンスは非常に優れています。DeFiLlamaのデータによると、6月16日、SUN.ioプラットフォームのロックされた暗号資産価値（TVL）は9.52億ドルを超え、この数字は波場TRONネットワーク内で長期的にトップ3に位置し、全体のDEX市場でも6位にランクインしています。

また、SunScan公式ブラウザのデータによると、SUN.ioの取引活発度も優れたパフォーマンスを示しており、過去7日間でSunSwapが処理した取引件数は約12万件、取引量は7.7億ドルを超えています。過去1週間で、プラットフォームの取引活発アドレス数は1.5万を超え、現在の累計取引資金プール数は2.5万を超え、安定通貨資産、主流資産からMemeのロングテール資産に至るまで広範な資産構造をカバーし、多様で包摂的な金融エコシステムを形成しています。

さらに、SUNプラットフォームトークンも良好な発展傾向を示しています。その流通時価総額は約3.41億ドルで、現在までに5億枚以上のトークンが焼却されており、デフレの道筋が明確で、トークンモデルとプラットフォームの価値成長が密接に連動しており、プラットフォームの継続的な発展に伴い、SUNプラットフォームトークンの価値も持続的に向上することが期待され、ユーザーにさらなる利益とリターンをもたらします。

五、MEME資産公平発行プラットフォームSunPump

SunPumpはSun.ioが精心に構築したMEME資産の公平発行プラットフォームです。波場TRONの強力な技術基盤と膨大なユーザーベースを活用し、SunPumpは2024年8月に登場した後、急速に人気を博し、競争の激しいMEME発行市場で長期にわたりトップ3に位置しています。

立ち上げ初月、SunPumpは驚異的な爆発力を示し、単日発行のMeme数は7351個という驚異的な記録を樹立し、日収は56万ドルに達しました。そのパフォーマンスは一時的に業界のリーダーであるPumpFunを超えました。

Duneのデータによると、6月16日現在、SunPumpプラットフォームで作成されたトークンの数は9.8万を超え、Sunswapに上場したトークンの数は約1850個です。プロトコルが立ち上がって以来、累計で1000万ドルを超える収益を獲得しています。この一連の輝かしいデータは、SunPumpプラットフォームの活発な発展を強力に証明しています。

エコシステムのパフォーマンスの面では、現在MEMEトークンの時価総額が1000万ドル以上のものが4つあり、SUNdog、PePeなどがあります。

製品機能の面では、SunPumpプラットフォームは常にトークンの作成、取引の成長、コミュニティの相互作用という3つのコアに基づいて継続的にアップグレードを行っています。プラットフォームはSunflare（ユーザーが潜在的なプロジェクトをタイムリーに発見するのを助ける）、Ranking System（取引量、保有者数などの重要指標に基づいてトークンをリアルタイムでランキングし、ユーザーに明確な投資参考を提供）、CEX Listing Apply（プロジェクトチームが直接SunPumpを通じて中央集権取引所への上場申請を提出できるようにし、プロジェクトの発展のためのチャネルを広げる）などの新機能を次々と立ち上げており、ユーザー体験を大幅に向上させるだけでなく、プラットフォームのエコシステムの境界をさらに拡大し、より完璧で多様なMEME資産の発行と取引エコシステムを形成しています。

製品の革新において、SunPumpは積極的に進取し、突破を恐れません。昨年、Sun Agent LaunchがAI駆動のツールとサービスを最適化し、クリエイターとトレーダーにより便利なコンテンツ生成と管理体験を提供するために、スマートアシスタントSun Agentを立ち上げました。今年3月、プラットフォームは革新的にAI Agent @SunGenXを立ち上げ、「ツイート即発行」の軽量トークン作成機能をサポートしました。ユーザーは1つのツイートで簡単にMEMEトークンを発行でき、トークン発行プロセスを大幅に簡素化しました。

結論

現在、波場TRONはパブリックチェーンの分野で重要な地位を占めており、エコシステムデータは持続的に成長する強力な傾向を示していますが、これには複数の要因が協力して働き、共に推進している結果です。

波場TRONがユーザー規模、資産規模、エコシステムプロトコルの発展という3つの重要な分野で達成した優れた成果は、エコシステムの繁栄を推進する「三本の柱」を構成し、波場TRONを暗号市場で前進させ、止まることのない勢いを持っています。

Sun.io、SunPump、JustLend DAO、USDDなどの一連のコアプロトコルとモジュールは、ユーザーに多様な金融製品とサービスを提供し、異なる投資と取引のニーズに応えています。これらのコア製品マトリックスは波場TRONエコシステムの堅実な支柱であるだけでなく、DeFi分野での先進的な地位を維持するための重要な力でもあります。これらはエコシステム全体をより繁栄し、多様化し、革新に向けて進化させ続けています。

未来を展望すると、波場TRONはその深い技術的基盤、膨大なユーザーベース、強力なエコシステムの協調効果を活かし、暗号通貨市場でさらなる輝かしい章を綴り、世界中のユーザーによりオープンで効率的、透明で包摂的な金融エコシステムを提供し、真に分散型金融を推進する光が世界の隅々を照らすための重要な基盤インフラとなることが期待されます。