사모

매일 경제 뉴스에 따르면, 7월 양적 사모 산업은 시스템적인 후퇴를 겪었으며, 여러 기관의 제품은 단 한 달 순자산 가치가 20% 이상 하락했고, 연간 수익률이 긍정에서 부정으로 전환되었습니다. 구체적으로 살펴보면, 환방 양적 소속 9개의 전시 제품 중 8개가 연간 수익률이 부정적이며, 7월 한 달 하락폭은 모두 **20%**를 초과했고, 최대 후퇴는 **22.15%**에 달했습니다; 명창 투자에서 전시한 14개 제품 중 9개가 연간 부정적 수익률을 기록했습니다; 구곤 투자 15개 제품 중 14개는 여전히 연간 긍정적 수익률을 유지하고 있지만, 단 한 달 후퇴도 상당히 두드러집니다. 이에 비해, 연복 투자는 상대적으로 안정적인 성과를 보였습니다.이번 후퇴에 대해 여러 기관은 이번 조정이 감정과 거래 구조에 의해 발생한 것이지 AI 산업 트렌드의 종말이 아니라고 판단하고 있습니다. 담수천 투자에서는 현재 AI가 모델 능력 향상, 사용 비용 절감, 응용 장면 확산 등 여러 측면에서 여전히 빠르게 발전하고 있으며, 인터넷 시대의 경험을 참조할 때 기술 물결의 추진 중에 발생하는 우여곡절은 일반적이라고 지적했습니다. 기관들은 AI 투자가 이전에 계산력 기반 인프라에 집중했던 "상반기"에서 점차 "스마트 평등"의 "하반기"로 나아가고 있으며------즉, 스마트 사용 비용이 지속적으로 감소하고 응용 장면이 가속화되는 단계로, 주요 모델 회사와 대형 클라우드 공급업체에 고성능 가격 대비 솔루션을 제공할 수 있는 공급망 기업이 기회를 얻을 것이라고 보고 있습니다.

월스트리트 저널에 따르면, 자금이 가장 긴박할 때 Leopold Aschenbrenner는 약 350억 달러 가치의 Anthropic 지분을 매각하는 데 동의한 적이 있다. 매수자는 Greenoaks와 세쿼이아 캐피탈이 주도하는 투자자들이다.이 거래는 수요일 심야에 합의되었으나, 다음 날 아침에 철회되었다. 이후 펀드는 대부분의 공개 주식을 매각하고, 그 수익으로 차입금을 상환하기로 결정했다.Leopold는 결국 Anthropic과 같은 비상장 회사의 지분을 지켰다. 그는 투자자들에게 보낸 편지에서 펀드가 공개 주식 포지션을 희생하기로 선택하여 레버리지를 청산하고 사모 투자를 유지하기로 했다고 밝혔다.

BTCtreasuries에 따르면, Zhibao Technology는 비미국 투자자와 1억 5,470만 달러 규모의 비트코인 사모 펀딩을 완료했다고 발표했으며, 자금 조달 규모는 2,380 BTC입니다. 이 회사는 중국 상장 회사입니다.

공식 소식에 따르면, 로봇 및 실체 AI 분야에 집중하는 폐쇄형 투자 회사 RoboStrategy가 가중 평균 가격 약 35.5 달러로 450,684 주를 발행하여 약 1,600 만 달러를 모금했다고 발표했습니다.그 중, RoboStrategy의 CEO Andrew Kang은 3,671 만 달러 가격으로 272,405 주를 청약하며 약 1,000 만 달러를 투자했습니다.

The Block에 따르면, ParaFi Capital이 투자한 Tokenization 플랫폼 Tradable은 최대 약 10억 달러의 사모 신용 자산을 이더리움 2층 ZKsync에서 퍼블릭 체인 Stellar로 이전할 계획이다. Tradable은 2024년에 설립되어 사모 신용의 전체 생애 주기 관리, 규제 통제 및 투자자 계좌 개설 등의 체인 상 인프라를 제공하며, 지난해 ZKsync에서 약 17억 달러, 거의 30개의 기관급 사모 신용 포지션을 Tokenization했다.이번 이전은 Stellar의 기관 Tokenization 분야의 사용자 기반과 규제, 프라이버시 특성을 활용하여 전통 자산 관리자에게 체인 상 고품질 사모 신용 투자 기회를 제공하기 위한 것이다. Stellar는 이전에 Franklin Templeton, WisdomTree, Ondo Finance, Figure 등의 RWA 제품 및 스테이블코인 파일럿을 지원한 바 있다.

공식 소식에 따르면, 7월 5일, ANTON 홍콩 Web4.0 생태 폐쇄형 사내 이사회가 성공적으로 개최되었습니다. 이번 회의는 AI-Fi, Web4.0, 실제 생태 응용 및 생태 파트너 공동 구축 등 방향에 대해 심도 있는 교류를 진행했습니다.회의 현장에서는 MY Group 기술 회사의 최고 경영자(CEO) 및 이사회 집행 이사인 Mr. Allen Dave가 참석하여 연설을 하였으며, MY Group은 ANTON에 생태 자원, 글로벌 시장 능력, 실제 응용 장면 및 자본화 전략 지원을 지속적으로 제공할 것이라고 밝혔습니다. 양측은 AI-Fi와 Web4.0 방향에 대해 더 깊은 협력을 진행할 것입니다.전해진 바에 따르면, ANTON은 MY Group AI-Fi 생태 배치의 중요한 구성 요소로, AI와 탈중앙화 금융의 융합을 탐구하며, BAS 생체 지능체 군집, AI 금융 전략 체계 및 체인 상 규칙 메커니즘을 통해 Web4.0 시대를 위한 스마트 금융 프로토콜을 구축하고 있습니다.업계 관계자들은 AI 기술과 체인 상 금융 인프라의 지속적인 융합에 따라, AI-Fi가 Web4.0 시대의 중요한 응용 방향 중 하나로 점차 자리잡고 있다고 보고 있습니다. ANTON과 MY Group의 깊은 협력은 AI 금융이 개념 서사에서 실제 응용으로 나아가는 데 더욱 기여할 것으로 기대됩니다.MY Group의 현재 생태는 사회적 유입, 글로벌 결제 시스템, 공공 체인 인프라, 디지털 자산 거래 생태 및 AI 스마트 금융 시스템 등 여러 분야를 포괄하고 있습니다. 앞으로 양측은 각자의 강점을 결합하여 AI-Fi 인프라 구축, 실제 응용 실현, 글로벌 커뮤니티 생태 확장 등 방향에서 지속적으로 협력을 추진할 것입니다.이번 홍콩 사내 이사회는 ANTON과 MY Group이 스마트 금융의 새로운 주기에서 전략적 협력 관계를 더욱 명확히 하여 AI-Fi와 Web4.0 생태 발전을 공동으로 추진할 것을 확인했습니다.

Binance Research 데이터에 따르면, 2026년 6월 기준 RWA 자산 총 가치는 약 317억 달러에 달하며, 그 중 사모 신용 부문이 월간 성장률이 가장 높아 약 8.83억 달러가 추가되었습니다.Binance Research 보고서에 따르면, Centrifuge가 사모 신용의 토큰화를 다시 활성화시키고 있으며, Solana에서 발행한 2억 달러 JAAA는 기관급 자산의 블록체인 상의 가능성을 보여줍니다.또한, Binance는 bStocks를 출시하여 실제 미국 주식 보유를 BNB Chain의 토큰으로 전환하고 24/7 온체인 거래를 지원합니다. 보고서에 따르면, 80%의 토큰화된 주식 거래는 신흥 시장에서 발생하며, 93%의 거래는 분산 거래로, 중위 거래 규모는 18.81달러입니다.Binance Research는 0.4% 침투율 가정 하에 토큰화된 RWA 시장 규모가 6,610억 달러로 확대될 수 있으며, 현재 수준보다 약 62배의 상승 여지가 있다고 예상합니다.

비트코인 뉴스에 따르면, 비트코인 채굴 기업 Ionic Digital이 4억 달러의 사모 펀딩을 완료했다고 발표했습니다. 재무 데이터에 따르면, 이 회사는 올해 1분기에 5140만 달러의 수익을 올렸으며, 그 중 디지털 인프라 임대(AI/HPC) 사업이 4400만 달러를 기여하여 비트코인 채굴 사업 수익을 처음으로 초과했습니다.

데이터 센터 운영업체 Switch가 20억 달러 규모의 사모 펀딩을 공식적으로 시작한다고 발표했으며, a16z가 주도하고 있습니다. 내부 소식통에 따르면, Switch의 이번 자금 조달 후 기업 가치는 (부채 포함) 약 500억 달러에 이를 것으로 보이며, 주식 가치는 약 190억 달러(신규 투자 제외)로 예상됩니다. a16z는 약 4억 달러를 투자할 예정입니다. 또한, 골드만삭스와 JP모건도 이번 자금 조달을 지원하고 있으며, 이번 자금 조달은 Switch가 내년 초에 최초 공개 상장(IPO)을 준비하는 데 도움이 될 수 있습니다. 현재 관련 협상이 진행 중이며, 자금 조달 규모, 가치 및 일정은 조정될 수 있습니다.Switch는 라스베가스에 본사를 두고 있으며, 2000년에 설립되었습니다. 현재 네바다주, 미시간주, 조지아주 및 텍사스주에서 데이터 센터를 운영하고 있으며, 대부분의 지분은 DigitalBridge가 보유하고 있습니다. DigitalBridge는 이전에 IFM Investors 등 투자자들과 함께 2022년에 약 110억 달러(부채 포함)의 거래로 Switch를 사모화했습니다.

상하이 증권보에 따르면, 여러 사모펀드 업계 관계자들이 어젯밤 협력 증권사로부터 통지를 받았으며, 규제 당국이 관리자의 크로스 보더 TRS(총 수익 스왑) 규모 신규 추가를 중단할 것을 요구했다고 전했습니다. 공개된 자료에 따르면, TRS는 Total Return Swap(총 수익 스왑)으로, 사모펀드는 이 도구를 통해 해외 자산을 직접 보유하지 않고(원금이 해외로 나가지 않음) 상대 증권사와 수익 스왑 계약을 체결하여 해당 자산의 수익(또는 손실)을 얻을 수 있습니다. 올해 들어, 글로벌 기술 섹터의 뛰어난 성과 덕분에 많은 사모펀드가 크로스 보더 TRS를 통해 해외 자산을 배치하고 있습니다.5월 이후, 증권감독위원회 등 8개 부처가 《불법 크로스 보더 증권 선물 펀드 운영 활동 종합 정비 시행 방안》을 공동으로 발표하며, 호랑이 증권, 푸투 홀딩스, 장차이 증권 등 주요 크로스 보더 인터넷 증권사에 강력한 조치를 취했습니다. 본토 주민의 위반 크로스 보더 주식 거래 공간이 축소된 후, 크로스 보더 TRS를 사용하여 해외 기술 대상에 투자하는 사모펀드 상품이 자금의 주목을 더욱 받고 있습니다.

월스트리트 저널에 따르면, 씨티은행은 부유한 개인 및 기관 고객이 비상장 회사의 주식 토큰화 지분을 거래할 수 있는 블록체인 플랫폼을 출시할 예정이며, 초기에는 해외 투자자에게만 개방됩니다. 씨티은행은 여러 대형 비상장 회사와 참여 협의를 진행했다고 밝혔습니다. SpaceX, Anthropic 등 유명한 스타트업이 상장을 연기함에 따라, 월스트리트의 사모펀드 배분 수요가 증가하고 있습니다. 씨티은행은 이전에 2030년까지 토큰화 증권 시장 규모가 약 4조 달러에 이를 것으로 예상했으며, 고객 예금을 토큰화하여 국경 간 결제에 활용하는 Token Services 파일럿을 통해 이미 진행 중이며, 최근에는 JPMorgan이 주도하는 토큰화 예금 네트워크 동맹에 합류하여 대규모 고객 자금의 연중무휴 결제를 목표로 하고 있습니다.

국무원 판공청은 사모 투자 기금의 고품질 발전을 촉진하고 위험을 방지하기 위한 감독 강화에 관한 지침을 발표했습니다. 의견에서는 목표 지향과 문제 지향을 고수하며, 사모 기금 산업의 진입 메커니즘이 개선되어야 하고, 감독이 미흡하며, 제도가 불완전하고, 부처 간 중앙과 지방의 협력이 부족하며, 일부 정부 투자 기금과 국유 기업 투자 기금의 출자자 책임 이행이 미흡하고, 일부 사모 기금이 불법 범죄, 신형 부패 및 잠재적 부패 도구가 되는 문제를 다루어 감독 강화 및 위험 방지를 위한 제도 체계와 장기적 메커니즘을 구축하여 산업이 규범 속에서 발전하고 발전 속에서 향상되도록 추진합니다.기능적 위치를 고수하고, 전체적인 배치를 조정하며, 증가분을 최적화하고, 기존 자산을 활성화하며, 우수한 것을 지원하고 열악한 것을 제한하며, 품질을 향상시키고 효율성을 증대시키며, 사모 기금이 불법적으로 대출, 명의 주식 실질 채무 등의 행위를 하는 것을 엄격히 금지합니다. 출자 주체, 제품 유형 등 다양한 차원에 따라 "일류 일책" 감독을 시행하며, 합법적인 기관에 대해서는 엄격하게 감독하고, 불법 기관에 대해서는 단호히 폐지하며, 불법 행위에 대해서는 강력히 단속합니다.증권 투자 기금법 개정을 추진합니다. 사모 기금 범죄 사건 처리에 관한 사법 문서의 제정을 추진합니다. 사모 기금 관리자의 감독, 정보 공개, 자금 모집, 강제 수탁 규칙을 제정합니다. 사모 기금의 도박 계약 제도 배치를 규범화합니다. 행정 감독을 주로 하고 자율 관리를 보조하는 사모 기금 감독 체계를 전면적으로 구축합니다.

The Block에 따르면, Securitize는 Hamilton Lane의 Senior Credit Opportunities Fund(HLSCOPE)를 그들의 규정 준수 토큰화 구조를 통해 TRON 블록체인에 출시한다고 발표했으며, TRON에서 발행된 Securitize 자산 중 첫 번째가 되었습니다. HLSCOPE는 자격을 갖춘 투자자에게 Hamilton Lane 기회형 고급 신용 영구 펀드에 대한 체인 상 노출을 제공하며, TRON의 3억 8천3백만 개 이상의 계정, 약 900억 달러 규모의 스테이블코인 유통 및 고빈도 결제 네트워크에 의존합니다.

로이터 통신에 따르면, 사모펀드 거물인 아폴로 글로벌 매니지먼트(Apollo Global Management)와 블랙스톤 그룹(Blackstone Group)은 앤트로픽(Anthropic)이 인공지능 인프라를 구축하는 데 도움을 주기 위해 약 360억 달러 규모의 채무 금융 거래에 더 많은 투자자를 유치하고 있습니다.정보에 정통한 소식통에 따르면, 이 채무 금융은 구글 맞춤형 TPU(텐서 처리 장치) 칩 구매에 사용되며, 이후 앤트로픽이 이를 임대하여 사용할 예정입니다. 이 칩 개발을 지원한 브로드컴(Broadcom)은 이 거래의 대부분 금액에 대한 보증을 제공할 것입니다.이번 조치는 역사상 가장 큰 사모 신용 거래 중 하나가 될 것으로 기대되며, 지금까지의 최대 칩 금융 채무 거래가 될 가능성도 있습니다. 이 계획은 브로드컴의 신용 자격을 활용하여 앤트로픽에 계산 능력 지원을 제공하는 것을 목표로 하고 있습니다.

디지털 자산 거래 플랫폼 Temple Digital Group이 사모 펀딩 라운드를 완료했으며, SBI Group이 주도했습니다. 구체적인 자금 조달 금액은 아직 공개되지 않았습니다. Temple은 새로운 자본을 유치하여 제품 포트폴리오를 확장하고 있으며, 2026년 하반기에 규제 시장에 상장할 준비를 하고 있습니다.이전에 보도된 바에 따르면, Temple Digital Group은 작년 10월에 500만 달러의 시드 라운드 자금 조달을 완료했으며, Paper Ventures가 주도했습니다.

코인데스크에 따르면, 하드웨어 지갑 제조업체 레저(Ledger)는 시장 환경이 좋지 않아 미국 상장 계획을 중단했다고 합니다. 내부 소식통에 따르면, 레저는 올해 골드만삭스, 제프리스, 바클레이 등 투자은행과 함께 미국 IPO에 대해 논의했으며, 잠재적 가치는 약 400억 달러에 달하지만 현재 SEC에 S-1 등록 서류를 제출하지 않았습니다. 이 회사는 사모 펀딩을 포함한 다른 옵션을 평가하고 있습니다.보도에 따르면, 2025년 여러 암호화폐 회사들이 상장한 후, 토큰 가격이 약세를 보이고 거래량이 감소하며 주식 시장이 변동성을 겪으면서 크라켄(Kraken)을 포함한 여러 기관들이 IPO를 연기했으며, 2026년 유일하게 상장된 암호화폐 원주율 회사인 비트고(BitGo)의 주가는 발행가보다 약 36% 하락했습니다.

금십 보도에 따르면, OpenAI는 사모펀드 거물과 100억 달러의 합작 계약을 체결했다.

시장 소식에 따르면, 비트코인 채굴 기업 Core Scientific이 전액 출자 자회사 Core Scientific Finance를 통해 자격을 갖춘 기관 투자자에게 총 33억 달러 규모의 고급 담보 채권을 사모 발행할 계획이라고 밝혔습니다. 채권 만기일은 2031년입니다. 회사는 일부 모집 자금 순액이 이전 364일 기간 신용 계약에 따라 연기된 인출 정기 대출을 전액 상환하는 데 사용될 것이라고 전했습니다. 여기에는 발생 이자 및 관련 비용이 포함됩니다.해당 채권은 Core Scientific 산하 5개 자회사가 전액 보증하며, 관련 자회사의 대부분 자산에 대한 제1순위 유치권으로 담보됩니다.

블룸버그에 따르면, Flow Capital Partners는 이달 말까지 1억 5천만 달러 규모의 사모 신용 펀드를 싱가포르에 위치한 블록체인 플랫폼에 출시할 계획이며, 아시아에서 증가하는 스테이블코인 유동성을 활용하는 자산 관리 기관 중 하나가 될 것입니다.홍콩에 본사를 둔 이 대체 자산 관리 회사는 DigiFT Tech Pte.를 통해 모펀드를 제공하며, 올해 말까지 토큰화된 지분을 통해 3천만 달러를 추가로 모집할 계획입니다. 이 회사의 최고 투자 책임자 Jacky Tian은 6월에 출시된 이 펀드의 규모를 올해 말까지 2억 5천만 달러로 확대하는 것이 목표라고 밝혔습니다.