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ChainCatcher 消息，Serenity 發文表示，NBIS 等新型雲服務商（Neocloud）在估值大幅回落後具備吸引力。他認為，廠商若與英偉達等供應商關係緊密、擁有已簽約產能及必要許可、具備資金充裕的合作方，並能以合理成本為設備採購融資，仍可能保持良好表現。他援引 IREN 財報稱，一項五年期協議中的預付款可覆蓋 90% 的 GPU 資本開支，顯示上市 Neocloud 能夠適應融資緊張環境。其舊款 H100 GPU 重新簽約價格達到此前兩倍，他認為這也與市場對設備折舊的部分擔憂相反。審批方面，Serenity 援引 Rosenblatt 研報稱，NBIS 位於密蘇里州、賓夕法尼亞州及南卡羅來納州的主要建設項目風險較低。他更擔憂剛開始融資或辦理許可的新進入者，並認為融資收緊及潛在的審批限制，可能反而擴大既有 Neocloud 的競爭優勢，為其建立更強的護城河。

ChainCatcher 消息，X 平台投資者 Serenity（@aleabitoreddit）發文表示，當前市場去槓桿已經相當嚴重，投資者正在無差別拋售 AI 產業鏈相關股票，部分公司股價甚至已回落至重大訂單和業績預期兌現前的水平。Serenity 以存儲晶片公司 ESMT 為例指出，該公司市值約 20 億美元，第三季度實現 5.262 億美元毛利潤和 3.3 億美元淨利潤，淨資產約 9.37 億美元，其中淨現金約 7.4 億美元。按當前業績年化計算，其市盈率僅約 1.6 倍。儘管市場持續擔憂週期見頂、盈利不可持續及缺乏競爭壁壘，但 DDR2、DDR3 產線退出趨勢正在收緊供給，ESMT 預計第四季度可能通過提高產品均價對沖消費需求下滑。Serenity 還指出，三星、美光等廠商正逐步退出 DDR2、DDR3 產線，南亞科也已停止相關產線，而 ESMT 收入主要來自這兩類存儲產品。其認為，市場低估了傳統存儲供給收縮帶來的價格支撐，並忽視了美光、三星、SK 海力士及閃迪等廠商通過長期供貨協議和價格下限鎖定盈利能力的情況。Serenity 批評稱，市場一邊拋售實際產生大量現金流的 AI 及存儲產業鏈公司，一邊卻將資金轉向沃爾瑪等市盈率約 47 倍的公司，以及遠期市盈率約 180 倍的 CrowdStrike，當前關注的並非企業實際創造的自由現金流，而是陷入了不加區分的拋售。

ChainCatcher 消息，白毛股神 Serenity 表示，存儲晶片行業正獲得前所未有的長期需求可見性，谷歌等大型雲服務商甚至尋求簽訂期限延伸至 2035 年的長期供應協議，但市場仍受到 AI 基礎設施投資可持續性及融資風險等擔憂的影響。Serenity 同時援引戴爾 CEO 迈克尔·戴爾的觀點稱，存儲晶片供應短缺可能持續約 4 年，新增晶圓廠建設周期較長，相關產能預計要到 2029 年至 2030 年才能釋放。戴爾預計，2027 年存儲晶片供需失衡情況可能進一步惡化。

ChainCatcher 消息，「白毛股神」Serenity 在 X 平台發文稱，甲骨文（ORCL）財報中的一項信息對 Nebius（NBIS）和 IREN（IREN）較為利好。甲骨文表示，所有續約的 GPU 算力均已重新售出，價格較此前合同上漲 20%，且大部分相關設備已使用 4 年以上。Serenity 認為，這一情況再次對「大空頭」Michael Burry 關於 GPU 快速折價的貶值論點構成反駁，同時利好英偉達（NVDA）及 Neocloud 算力賽道。

ChainCatcher 消息，Serenity 發文提醒，儲存短缺的基本面並沒有改變，甚至可能變得更加緊缺。市場會從一個瓶頸板塊輪到另一個，但公司本身沒變，變的是估值和敘事。Serenity 補充了幾條儲存供需缺口可能比市場預期更差的證據：日經報導日本分銷商稱儲存需求缺口已達 40% 至 60%，年底價格可能再漲約 50%；SpaceX 未計入超大規模雲廠商約 1.3 萬億美元資本開支口徑，總開支可能超預期；閃迪的 80% 毛利率預期能維持到 2030 年；三星等公司訂單可見性已延至 2031 年。Serenity 強調，儲存股波動極大，自己部分倉位浮盈高達超 270%，因此更能拿得住，但公司經營基本面和短期股價經常對不上。同樣的邏輯也適用於光模塊、CW 激光和襯底等其他卡脖子環節，股價反彈之後無需認為短缺結束。儲存價格與供需結構仍然緊張，市場情緒和估值敘事正在快速輪動。

ChainCatcher 消息，「白毛股神」Serenity 在 X 平台發文表示，近期美國政府發布的一系列政策事實清單（Fact Sheets）後，可以更清晰地看到美國未來重點扶持和布局的產業方向。Serenity 指出，本週美國政府發布「太空運輸黃金時代」（Golden Age of Space Transportation）相關政策文件，其中太空產業成為重點關注領域。她認為，相關政策目標將推動發射行業發展，並可能利好太空產業鏈公司，包括火箭製造商等企業。美國政府提出到 2030 年實現每年 1000 次發射與再入任務的目標，Rocket Lab（RKLB）等火箭企業有望成為受益者。此外，Serenity 表示，本月美國政策關注領域還包括：無人機零部件關稅；美國礦業及關鍵礦產資源合作；多晶矽供應鏈關稅調整；其他戰略產業政策。通過持續觀察美國政府政策文件，可以更直觀地判斷未來資本市場重點關注的行業方向，並幫助投資者發現潛在產業機會。

ChainCatcher 消息，Serenity 發文表示，槓桿交易者已從 AI 股票重新轉向 Hyperliquid（加密市場）及生物科技標的，其認為這可能有助於 AI 股票更快恢復。韓國 ETF EWY 上漲主要受 SK 海力士股票回購推動，同時三星晶圓代工價格上調約 10% 至 15%。Serenity 稱，SK 海力士披露 CPO 路線圖，相關方案涉及連接內存的光子中介層，後續可能擴大可尋址市場，並帶動激光器、光子集成電路及封裝等供應鏈需求。此外，繼長鑫存儲（CXMT）成功上市後，長江存儲（YMTC）正尋求於下一季度 IPO。光電廠商 Tyntek 漲停，其訂單能見度已延伸至 2028 年，反映光子產業光電二極管供需失衡。此外，高端 PCB 鑽針短缺仍在持續，AI 數據中心、伺服器及光通信正推動 PCB、HDI 和封裝基板需求，而鎢價也在上漲。

ChainCatcher 消息，Serenity 發文評價宇樹上市事件，其指出，宇樹科技上市首日市值約 533 億美元，成為人形機器人領域首個重要公開市場基準。下一個值得關注的人形機器公司是 Agility Robotics ，該公司獲得英偉達和亞馬遜支持，預計將於 Q4 以 25 億美元估值上市。 Serenity 認為純人形機器企業獲得遠超預期的公共市場需求。

ChainCatcher 消息，「白毛股神」Serenity 表示，AI 投資可能比市場想像中更簡單，因為英偉達及其 CEO 黃仁勳實際上一直在提前釋放未來產業趨勢信號，但市場往往在趨勢真正爆發前選擇忽視。Serenity 稱，2025 年英偉達大舉鎖定 EML（電吸收調制激光器）和激光器產能時，市場曾質疑光子學賽道，認為相關公司存在炒作甚至管理問題，然而一年後相關光通信企業股價大幅上漲。其中 LITE 上漲 678%，AAOI 上漲 475.12%。Serenity 認為，如今市場正在重複類似模式。2026 年，英偉達通過長期協議鎖定連續波（CW）激光器和 EML 產能，同時明確推動 800V 電力架構轉型，並多次強調共封裝光學（CPO）以及「Physical AI（物理 AI）」將成為下一階段重要趨勢。市場可能再次低估英偉達釋放的產業信號，但英偉達及黃仁勳的判斷往往可以作為 AI 產業趨勢的領先指標。

ChainCatcher 消息，「白毛股神」Serenity 發文回應「歸零」傳聞稱，在經歷 7 月份 AI 板塊崩盤後，年初至今（YTD）收益仍達到 +2,411.84%。其表示，約 69.2% 為未實現收益，其中未實現部分中約 2% 來自期權，98% 為純股票；從峰值回撤約 77.8%，低點時基本無爆倉風險，但恢復速度較慢。此前 $EWY 多頭在峰值時上漲約 450%，構成早期已實現收益的主要部分，目前仍持有一定規模倉位。

ChainCatcher 消息，Serenity 發文表示，其仍看多以美光（MU）和三星為代表的存儲板塊，並認為市場往往會在不同供應瓶頸之間輪動。本週，AXTI 至 LITE 等光子板塊標的再次成為焦點；相較 7 月下跌期間，主要變化是股價，其後才是零散的敘事和業務更新。他指出，市場在 7 月下跌時已經知道 COHR 和 LITE 的激光產品未來 2 年全部售罄，也已從 AAOI 上季度業績電話會了解需求失衡。除清算後的股價變化外，光子板塊基本面並未惡化；光收發器及磷化銦襯底瓶頸沒有改變，甚至可能進一步加劇。存儲方面，Serenity 稱散戶正出現投降情緒，但此前同一批人在 MU 簽署 16 份 SCA 並給出出色預測後極度看多。他認為，當前存儲業務的營業利潤與市值之比"極不合理"，且明年需求失衡或更嚴重；同一家公司改變的只是估值和敘事，市場則在不同板塊間輪動。

ChainCatcher 消息，Serenity 在 X 平台發文表示，摩根大通披露買入 SIVE 超過 5.25% 的股份，其市場意義遠超公眾預期。對美國機構而言，1.35 億美元只是小數目，他們完全有能力利用資金收購 25% 的股份；限制主要在於零售投資者可流通股份數量。不過，摩根大通的買入信號將吸引其他大型機構跟進，形成連鎖效應。由於 SIVE 流通股被瑞典對沖基金及各種算法基金大量做空，美國大型機構開始建倉，將觸發市場補空行為。Serenity 補充稱，這也驗證了其策略：先向零售投資者提供投資思路，再讓機構追隨，從而捕捉下一輪 CPO 超級周期機會。

ChainCatcher 消息，「新股神」Serenity 表示，JP Morgan 在過去一個月內已買入 Sivers 超過 5% 的股份。在此消息影響下，SIVE 目前僅上漲 3.36%，僅在過去一個月，Sivers 流通股首次出現大型機構買入的主要信號。

ChainCatcher 消息，「新股神」Serenity 在 X 平台發布其關注的 800V DC 產業鏈標的名單，其中包括易事特（300376）。該名單還涵蓋英飛凌（IFNNY）、onsemi（ON）、Vicor（VICR）、Navitas（NVTS）、Wolfspeed（WOLF）等多家功率半導體及電力電子企業。Serenity 表示，該名單綜合了社區討論及個人研究結果，將持續觀察相關標的在 800V DC 產業趨勢下的表現。

ChainCatcher 消息，「新股神」Serenity 於 X 平台再次發文表示：「如果綜合考慮零部件成本、現有客戶和機器人市場規模，綠的諧波（LeaderDrive）的股價在未來幾年內被嚴重低估。但我無法控制短期波動，尤其是考慮到宏觀經濟環境。」

ChainCatcher 消息，「新股神」Serenity 在 X 平台發文表示，其帳號累計獲得 107,894,491 次曝光，相關創作者收益約為 4,649 美元。其稱，所有收入都將用於流浪犬救助，後續還將進行更大規模捐贈。按照目前計算，每救助一隻犬隻約需 600 美元，因此救助規模將與其粉絲數量增長成正比。Serenity 表示，自己更傾向於通過投資市場獲利，而非從粉絲群體中獲取收益，因此從未認為有必要設置高額付費牆或投放付費廣告。他補充稱，即使沒有創作者收益計劃，自己也會繼續分享投資觀點。

ChainCatcher 消息，「BTC OG 內幕巨鯨」代理人 Garrett Jin 對被稱為「新股神」的 Serenity 今日公開唱多綠的諧波提出質疑，並質疑其公開唱多的真實動機。他表示，在相關資產經歷大幅上漲後才向市場釋放看漲信號，可能使追隨者面臨在高位入場並承擔後續回調風險的處境。今日報導，受「新股神」Serenity 喊單影響，綠的諧波上漲 20% 觸發漲停。

ChainCatcher 消息，綠的諧波盤中短時漲超 12%，該股盤中最高觸及 377.15 元，最大漲幅超 15%，現報 368 元。此前，「新股神」Serenity 在 X 平台發文表示，綠的諧波在人形機器人產業鏈中具備較強競爭優勢，占據國內諧波減速器市場超過 60% 的份額，並稱其為自身在人形機器人賽道最青睞的投資標的之一。

ChainCatcher 消息，「新股神」Serenity 發文分析稱，隨著共封裝光學（CPO）技術預計於 2027 年下半年進入大規模部署階段，Sivers Semiconductors（SIVE）可能同時扮演產業瓶頸和關鍵節點的角色。其指出，連續波（CW）激光器供應已出現緊張跡象。受此前英偉達相關訂單影響，日本住友電工、古河電工以及 Win Semi 等產能已高度飽和，而採用輕晶圓廠模式（fab-lite）的 Sivers 透過提前鎖定 Win Semi 等代工廠產能，實際上掌握了大量 CW 激光器最終供給。分析認為，包括 Ayar Labs、Jabil、Marvell Celestial 以及其他超大規模雲廠商 ASIC 項目在內的多條 CPO 路線，均高度依賴 Sivers 的激光器方案，短期內缺乏成熟替代來源，使其在整個生態中形成結構性「卡脖子」地位。此外，Sivers 還是 GlobalFoundries 默認參考激光器設計方案，相關生態參與者包括 AMD 及多家 CPO 晶片供應商。除英偉達和博通等具備垂直整合能力的廠商外，大部分 ASIC 和商業化 CPO 項目均可能圍繞 Sivers 展開。Serenity 預計，隨著 CPO 市場規模在未來約一年半時間內從接近零增長至 810 億至 910 億美元，Sivers 有望複製 Lumentum 的成長路徑，並可能在未來幾年成長為市值約 750 億美元級別的公司。不過，上述觀點僅代表市場分析人士個人判斷。

ChainCatcher 消息，新股神 Serenity 在 X 平台發文表示，今日以比特幣 62,000 及以太坊 1,750 的價格進行波段交易買入 IBIT 與 ETHA，強調此次操作為短線波段交易，而非長期持有。Serenity 指出，儘管他專注於波段操作，但市場價格下跌仍對 Robinhood（HOOD）、Coinbase（COIN）等相關股票產生負面影響。