Bitget UEX 일보｜BTC 8만 달러 돌파 및 고위험 유지; 엔비디아 Groq 랙 전면 생산 시작; 저장 및 광통신 부문 압박 (2026년 08월 25일)

일, 핫뉴스

미 연준 동향

워시 잭슨홀 연설 임박, 시장은 인플레이션 및 재정 발언 주목

• 미 연준 의장 케빈 워시는 8월 28일 잭슨홀에서 연설할 예정이며, 시장은 지속적인 인플레이션 및 재정 문제에 대한 명확한 지침을 계속해서 찾고 있습니다.
• 워시는 취임 이후로 전방위 신호를 거의 제공하지 않았으며, 이전의 발언은 채권 시장의 변동을 초래했습니다.
• 이번 주에도 리치몬드 연방준비은행 의장 바킨이 연설할 예정입니다.
  시장 영향: 연설은 이번 주 핵심 이벤트로, 만기 프리미엄 및 위험 자산 가격에 영향을 미칠 수 있습니다.

국제 대종목

베이센트, 이란에 대한 경제 조치 발표, 이란은 더욱 단호한 대응 예고

• 미국 재무장관 베이센트가 기자 회견을 열고 이란에 대한 "전례 없는" 경제 조치를 발표하며, 이란과 세계 경제의 연결을 차단하는 것을 목표로 하고, 디지털 자산, 기술, 금, 항공 및 해운의 다섯 가지 "생명선"을 중점적으로 겨냥했습니다.
• 이란과의 비즈니스를 계속하는 국가들은 미국의 제재를 받을 수 있으며, 관련 국가들은 기한을 부여받고, 협력을 중단하지 않을 경우 단독 행동을 취할 것이라고 경고했습니다.
• 이란 최고 지도자 고문 무헤벨은 미국의 위협에 직면하여 이란의 대응이 이전보다 더욱 단호할 것이라고 밝혔으며, 호르무즈 해협에서의 억제 능력을 강조했습니다.
  시장 영향: 지정학적 위험 프리미엄이 상승하고, 유가 변동성이 커지며, 인플레이션의 지속적인 우려가 이어지고, 단기 대종목은 압박과 안전 자산 수요가 얽혀 있습니다.

거시 경제 정책

베이센트, 추가적인 미 국채 조치 신호를 제공하지 않음, 트럼프 캐나다 지도부 비판

• 베이센트는 월요일에 채무 관리 방식 조정에 대한 추가 신호를 제공하지 않았으며, "하나의 채권도 사지 않았다"고 언급하고, 정기 발행 계획을 계속 실행할 것이라고 밝혔습니다.
• 트럼프는 소셜 미디어에서 캐나다 지도부를 비판하며 "더 이상 캐나다가 미국의 이익을 침해하도록 허용하지 않을 것"이라고 말하고, 규칙을 따르지 않을 경우 더 심각한 결과를 초래할 것이라고 경고했습니다.
  시장 영향: 미 국채 매입 기대가 감소하고, 장기 수익률 압박 위험이 여전히 존재하며; 무역 마찰이 심화되면 관련 공급망 감정에 영향을 미칠 수 있습니다.

이, 시장 복기

대종목 & 외환 성과

• 현물 금: 약 4,666달러/온스, +0.31%
• 현물 은: 약 69달러/온스, +0.29%
• WTI 원유: 약 85.3달러/배럴, 0.31%
• 브렌트 원유: 약 88.27달러/배럴, +0.19%
• 달러 지수 (DXY): 약 98.993, +0.01%

주요 요인 분석: 베이센트의 이란 경제 조치 발표 이후, 지정학적 프리미엄이 유가를 지지했지만, 시장은 실제 실행 강도에 의문을 제기하고 있어 유가 상승폭은 제한적입니다. 금은 안전 자산 수요와 수익률 기대 사이에서 변동하며 상승세를 보이고 있습니다. 기관들은 단기 대종목이 지정학적 제재 세부 사항과 잭슨홀 연설 기대에 의해 주도될 것이라고 보고 있으며, 자산의 연계는 지정학적 격화 → 유가 변동 → 인플레이션 기대 → 채권 시장 및 위험 자산 재가격화로 나타납니다.

암호화폐 성과

• BTC: 약 79,610달러, +3%
• ETH: 약 2,500달러, +1.75%
• 암호화폐 총 시가총액: 2.71조 달러, +0.7%
• 시장 청산 상황: 청산 4.32억 달러, 롱 포지션 청산 2.15억 달러
• Bitget BTC/USDT 청산 지도: BTC 현재 가격 약 79,700달러, 80,000달러 이상에 대량의 숏 청산 압력이 집중되어 있으며, 가격이 계속 상승할 경우 연쇄적인 숏 청산이 발생하여 상승세가 확대될 수 있습니다. 하단의 롱 청산 압력은 주로 75,000~79,000달러 구간에 집중되어 있으며, 단기적으로 주요 지지선을 하회할 경우 레버리지 롱 포지션이 가속화될 수 있습니다.

• 현물 ETF 순 유입/유출: 현재 24시간 동적 순 유입 1.25억 달러, 지난 6일 순 유입 약 20.3억 달러.

주요 요인 분석: 이란 경제 조치 발표 이후, 암호화 시장은 상대적으로 독립적으로 운영되며, BTC와 ETH는 고위에서 변동을 유지하고 있습니다. 정책 불확실성과 유동성이 공존하고 있으며, 기관의 합의는 단기적으로 지정학적 및 거시적 서사에 의해 주도될 것이라고 지적하고, 잭슨홀 연설 이후의 위험 선호 변화에 주목해야 합니다.

미 주식 지수 성과

• 다우지수: 마감 53,417.16포인트, 상승 0.26%, 이틀 연속 상승
• S&P 500: 마감 7,652.86포인트, 하락 0.28%
• 나스닥: 마감 25,980.19포인트, 하락 0.76%, 기술 및 반도체 부문 부진

기술 대기업 동향

• NVDA: 약 208.50달러, 거의 3% 하락 (연속 며칠 하락)
• AAPL: 약 310.30달러, 약 0.3% 상승
• MSFT: 약 487.30달러, 약 0.8% 상승
• GOOGL: 약 348.00달러, 약 0.9% 상승
• AMZN: 약 262.00달러, 약 1.3% 상승
• META: 약 559.00달러, 약 1.7% 상승
• TSLA: 약 349.00달러, 거의 4% 하락

성과 요약 및 주요 분석: 다우지수는 금융 및 필수 소비 방어주 덕분에 상승세를 보였고, 나스닥과 S&P는 기술 부문 부진으로 하락했습니다. 엔비디아는 7일 연속 하락하여 최근 몇 년간 가장 긴 연속 하락 기록을 세웠으며, 저장 및 광통신 부문은 현저한 조정을 겪었습니다. 자금은 고평가된 AI 하드웨어에서 방어주로 이동하고 있으며, 개별 주식의 차별화가 뚜렷합니다.

섹터 변동 관찰

반도체/저장소 현저한 조정

• 대표 주식: 마이크론 테크놀로지가 거의 6% 하락했으며, 샌디스크, 시게이트 테크놀로지가 6% 이상 하락하고, 웨스턴 디지털이 5% 이상 하락했으며, 엔비디아가 거의 3% 하락했습니다.
• 주요 요인: AI 자본 지출 우려와 평가 소화 압박이 겹쳐 있으며, 엔비디아의 실적 발표가 가까워짐에 따라 조심스러운 감정이 확산되고 있습니다.

광통신 대폭 하락

• 대표 주식: Applied Optoelectronics가 거의 14% 하락했으며, Ciena가 6% 이상 하락하고, Lumentum과 Coherent가 4% 이상 하락했습니다.
• 주요 요인: 섹터의 고평가 조정과 자금 이탈이 원인입니다.

암호화폐 관련 주식 상대적으로 저항

• 대표 주식: 관련 주식의 성과가 차별화되고 있으며, 전체적으로 BTC의 고위 지지로 인해 영향을 받고 있습니다.
• 주요 요인: 비트코인이 고위에서 운영되고 있어 감정 완충 역할을 하고 있습니다.

삼, 미 주식 개별 주식 심층 해석

1. 엔비디아 (NVDA) - 연속 일곱 번째 하락

사건 개요: 엔비디아가 거의 3% 하락하며, 연속 일곱 번째 거래일에 하락 마감하여 2022년 이후 가장 긴 연속 하락 기록을 세웠습니다. 시장은 곧 발표될 실적 보고서와 AI 서버 가격 인상 소식의 후속 영향을 주목하고 있습니다.
시장 해석: 기관들은 연속 하락이 AI 하드웨어의 평가 및 자본 지출 속도에 대한 자금의 재평가를 반영한다고 보고 있습니다. 서버 가격 인상이 수익률 지지를 제공하지만, 단기 감정은 여전히 실적 보고서의 불확실성에 의해 압박받고 있습니다.
투자 시사점: 중기 수요 논리는 여전히 존재하지만, 실적 보고서 지침 및 고객 자본 지출 변화를 면밀히 추적해야 합니다.

2. 마이크론 테크놀로지 (MU) - 저장소 부문 선두 하락

사건 개요: 마이크론 테크놀로지가 거의 6% 하락하며, 저장소 관련 주식들이 집단적으로 약세를 보였고, 샌디스크, 시게이트, 웨스턴 디지털 등이 5% 이상 하락했습니다.
시장 해석: 분석가들은 저장소 부문이 이전의 AI 수요 기대감으로 인해 평가 소화 단계에 진입했다고 지적하고 있으며, 자금 이동의 징후가 뚜렷하다고 보고 있습니다.
투자 시사점: 후속 공급 및 수요 데이터와 실적 보고서 검증에 주목하며, 고점 추격 위험을 피해야 합니다.

3. Applied Optoelectronics (AAOI) - 광통신 대폭 조정

사건 개요: Applied Optoelectronics가 거의 14% 하락하며, 광통신 부문이 전반적으로 압박을 받았고, Ciena와 Lumentum 등이 동반 하락했습니다.
시장 해석: 기관들은 이는 고평가된 테마 주식이 위험 선호가 감소할 때 전형적인 조정을 나타내며, 주문 및 생산 능력 진행 상황이 여전히 주요 관찰 포인트라고 보고 있습니다.
투자 시사점: 고탄력 주식의 변동성이 증가하고 있으며, 엄격한 포지션 관리가 필요합니다.

4. 테슬라 (TSLA) - 거의 4% 하락

사건 개요: 테슬라가 거의 4% 하락하며, 기술 부문 조정에 따라 하락했습니다.
시장 해석: 고평가와 거시적 불확실성 속에서 성장 주식이 전반적으로 압박을 받고 있으며, 테슬라는 상대적으로 탄력성이 큽니다.
투자 시사점: 배송 데이터 및 AI/로봇 사업의 진행 상황에 주목해야 합니다.

5. 아마존 (AMZN) - 역행 상승

사건 개요: 아마존이 1% 이상 상승하며, 기술 부문이 전반적으로 약세를 보이는 가운데 상대적으로 저항력을 보였습니다.
시장 해석: 클라우드 및 소매 사업의 강인함이 자금의 인정을 받으며 방어 속성이 두드러졌습니다.
투자 시사점: 기술 부문에서 상대적으로 안정적인 배치로 적합합니다.

사, 시장 & 프로젝트 동향

1. 미국 재무부가 이란에 대한 새로운 제재를 발표하며, 디지털 자산, 기술, 항공, 금 및 해운 등 분야를 중점적으로 타격하여 이란의 수입원을 차단합니다.

2. 아서 헤이즈가 최신 기사 "대동소이"를 발표하며, 표면적인 발언과 관계없이 미국 재무장관은 결국 통화 발행을 선택할 것이라고 지적했습니다. 그는 베이센트가 최근 장기 국채 매입을 늘리겠다고 발표한 것을 예로 들며, 이는 2023년 말 옐런이 단기 국채 발행을 늘려 역레포 자금을 방출한 조치와 본질적으로 동일하다고 언급했습니다. 즉, 10년 만기 국채 수익률이 5%에 근접할 때 통화 발행을 통해 수익률을 억제하고 시장에 달러 유동성을 주입하는 것입니다.

헤이즈는 2023년 말 옐런의 조치가 약 2.4조 달러의 유동성을 방출하여 비트코인이 FTX 붕괴 후 바닥에서 상승하도록 촉진했다고 회고했습니다. 현재 베이센트는 동일한 문제에 직면해 있으며, 첫 번째 매입의 강도가 부족하지만, 시장 압력이 그를 강하게 만들 것이라고 예상합니다. 그는 베이센트가 점진적으로 매입을 늘리고 재무부 계좌 자금을 활용할 가능성이 높다고 보며, 빠르든 느리든 유동성이 시장에 주입될 것이고 비트코인은 계속 상승할 것이라고 말했습니다. 헤이즈는 Maelstrom이 비트코인, 이더리움, Ethena 및 Ether.fi에 대해 롱 포지션을 보유하고 있으며, 비전업 거래자는 레버리지를 사용하지 말 것을 권장합니다.

3. 엔비디아가 연속 일곱 번째 거래일에 하락하며 최근 몇 년간 가장 긴 연속 하락 기록을 세웠습니다.

4. Onchain Lens 모니터링에 따르면, 블랙록이 한 시간 내에 IBIT, ETHA 및 ETHB ETF 지갑에 2802.904 BTC(약 2.2341억 달러)와 6580 ETH(약 1657만 달러)를 축적하고 인출했습니다.

5. 유니스왑 창립자 헤이든 아담스가 X 플랫폼에 글을 올리며, 시장이 회복됨에 따라 UNI 주간 소각량이 역사적 최고치를 기록했으며, 연간 소각량이 3,100만 UNI(약 1.13억 달러)에 달하고 여전히 증가하고 있다고 밝혔습니다. 그는 팀이 약세장에서 지속적으로 구축해왔으며, 현재 강세장에서 초기 성과를 보고 있다고 말했습니다.

6. 시장 소식: 엔비디아의 AI 추론 가속기 Groq 3 LPX가 전면 생산에 들어갔습니다. SpaceXAI는 엔비디아 Vera CPU를 사용하여 대규모로 지능형 AI를 가속화할 것입니다. SpaceXAI는 Vera Rubin 플랫폼에서 GROK을 확장할 것입니다. 엔비디아의 Groq 3 LPX 출력 속도는 초당 3400개의 토큰에 달합니다.

오, 오늘의 시장 일정

중요 이벤트 예고

8월 25일 (화요일)

1. 미국 ADP 고용, 주택 가격 지수, 8월 컨퍼런스 보드 소비자 신뢰, 7월 신규 주택 판매, 리치몬드 연방준비은행 제조업 지수 발표;
2. ★★★ 딕스 스포츠 용품 (DKS) 등 소매주, 인튜이트 (INTU), 줌 (ZM) 실적 발표.
   8월 26일 (수요일)
3. ★★★★★ 미국 7월 핵심 PCE, 개인 수입지출, 2분기 GDP 수정치, 내구재 주문 발표;
4. ★★★★★ 엔비디아 (NVDA) 장후 실적 발표 (핵심 데이터 센터 수익, 총 이익률 및 전망 지침 주목);
5. ★★★ 크라우드스트라이크, 세일즈포스 장후 실적 발표
   8월 27일 (목요일)
6. 미국 초기 실업수당 청구자 수, 무역 수지, 도매 재고 발표; 잭슨홀 연례 회의 개막;
7. ★★★ 마이웨일 (MRVL), 울타, 갭 등 장후 발표.
   8월 28일 (금요일)
8. ★★★★★ 미 연준 의장 워시가 잭슨홀에서 주제 연설 (UTC+8 시각 22:00), 시장은 인플레이션 및 정책 경로에 대한 그의 발언을 주목;
9. 미국 시카고 PMI, 비농업 고용 기준 수정 초기값, 미시간 대학교 소비자 신뢰 최종치 발표.
   *이번 주 핵심 포인트: 엔비디아 실적 보고서가 AI 수요의 실현을 검증하고, 워시 잭슨홀 첫 발표에서 정책 프레임워크를 관찰하며, PCE 및 소매 실적 보고서가 인플레이션 및 소비의 강인함을 검증합니다. 지침이 안정적이고 발언이 중립적이라면 성장 주식이 지속될 가능성이 있으며, 데이터나 발언이 매파적이라면 긴축 기대를 높이고 고평가된 섹터를 압박할 수 있습니다. 변동성은 중간 정도로 예상됩니다.

기관 의견:

투자은행 분석가들은 베이센트의 이란 경제 조치 발표 이후 지정학적 위험 프리미엄이 상승했지만, 시장은 실제 실행 강도에 의문을 제기하고 있다고 보고합니다. 엔비디아의 연속 하락과 저장소, 광통신 부문의 조정은 자금이 고평가된 AI 하드웨어에서 방어주로 이동하고 있음을 나타냅니다. 워시의 잭슨홀 연설이 명확한 지침이 부족하다면 채권 시장의 변동성을 악화시킬 수 있습니다. 암호화 시장은 상대적으로 독립적인 고위에서 유지되고 있습니다. 전체 전략은 제재 실행 세부 사항, 엔비디아 실적 보고서 및 잭슨홀 연설에 주목하며, 고평가 성장 주식에 대해 신중을 기할 것을 권장합니다.

면책 조항: 위 내용은 AI 검색 정리된 것으로, 인위적으로 검증하여 발표된 것이며, 어떤 투자 조언으로 간주되지 않습니다. 문중 데이터는 불가피하게 편차가 있을 수 있으니, 시장의 즉시 데이터를 기준으로 삼아 주시기 바랍니다.