deribit

코인데스크에 따르면, Deribit의 최고 상업 책임자 Jean-David Péquignot는 60,000 달러가 비트코인의 주요 구조적 임계값이라고 밝혔습니다. 지난 1년 동안, 많은 기관 자금(ETF 구매자, 대형 투자자 및 단기 투기자 포함)이 60,000 달러에서 67,000 달러 구간에서 비트코인을 매수했습니다. 가격이 추가로 하락하면, 미실현 손실이 증가하고 보유 비용이 상승할 것이며, 특히 AI 주식이 지속적으로 상승하는 상황에서 투자자들이 패닉 매도를 촉발할 수 있습니다. Deribit에서 실행 가격 60,000 달러의 풋 옵션 미결제 약정의 명목 가치는 12억 달러를 초과합니다.비트코인이 60,000 달러에 가까워짐에 따라, 시장 조성자들은 풋 옵션의 감마 위험에 직면하게 되며, 계정을 균형 맞추기 위해 현물 또는 선물을 매도해야 할 수 있어 하락을 가속화할 수 있습니다. 또한, 시스템 내에는 여전히 과도한 레버리지 롱 포지션이 존재하며, 60,000 달러를 하회하면 더 많은 청산이 발생하여 연쇄 반응을 일으킬 수 있습니다.

Deribit 아시아 태평양 비즈니스 책임자 Lin Chen이 X 플랫폼에 글을 올리며, 한 옵션 거래자가 800개의 BTC를 매수하는 강세 스프레드를 매수하고 8만 달러의 콜 옵션을 매수하며 8.5만 달러의 풋 옵션을 매도했다고 전했습니다. 해당 거래자는 BTC 가격이 이달 초에 상승할 것이라고 보고 있습니다.

코인데스크에 따르면, 블랙록 산하 비트코인 현물 거래소 거래 펀드 IBIT의 미결제 약정(OI) 규모가 한때 276.1억 달러로 증가하여 암호화 파생상품 플랫폼 데리빗의 비트코인 옵션 시장 269억 달러 규모를 처음으로 초과했습니다. 분석가들은 이 이정표가 미국 비트코인 시장의 기관화 과정이 가속화되고 있음을 나타낸다고 보고 있습니다.또한 볼맥스 데이터에 따르면, IBIT의 콜 옵션 미결제 약정량은 그 콜 옵션이 비트코인 거래 가격이 109,709달러 수준으로 상승할 것으로 주로 예상하고 있음을 나타내며, 이는 현재 77,400달러의 시장 가격보다 약 41% 높은 수치입니다. 게다가 IBIT 옵션의 평균 만기일은 데리빗보다 약 두 달 길어, 더 강한 상승 심리와 더 장기적인 보유 선호를 나타냅니다.

Deribit 공식 트윗에 따르면, 내일 UTC 시간 08:00(베이징 시간 16:00)에 플랫폼에서 약 21억 달러의 암호화폐 옵션이 만료될 예정이다.그 중, BTC 옵션의 명목 가치는 약 16.3억 달러이며, 풋/콜 비율은 1.02로, 지난주 강세에서 약세로 전환되었다; ETH 옵션의 명목 가치는 약 4.45억 달러이며, 풋/콜 비율은 0.94로, 이더리움의 미결제약정량(OI)은 주간 기준으로 증가했다.Deribit은 전체 시장의 변동성에도 불구하고, 두 자산 모두 현재 최대 고통 가격 아래에서 거래되고 있다고 언급했다. BTC의 최대 고통 가격은 71,000 달러, ETH는 2,250 달러이다.

Onchain Lens의 모니터링에 따르면, 한 거대한 고래가 Deribit에서 855만 달러의 가격으로 4000개의 ETH를 구매했습니다.

시장 소식에 따르면, 약 1638억 달러의 비트코인과 이더리움 옵션이 이번 주 금요일 만료될 예정입니다. 이 중 19.9만 개의 비트코인 옵션이 만료되며, 명목 가치는 141.6억 달러이고, 최대 고통 가격은 7.5만 달러, 풋/콜 비율은 0.63입니다.동시에 명목 가치 22.2억 달러의 이더리움 옵션도 만료되며, 최대 고통 가격은 2300 달러, 풋/콜 비율은 0.57입니다.

Coindesk 분석가 Omkar Godbole는 블룸버그가 예측을 재확인했다고 전했습니다: 비트코인은 10,000 달러까지 하락할 수 있으며------이는 2020년 중반 이후로 보지 못한 가격 수준입니다. 업계 관찰자들은 이 예측이 지나치게 터무니없다고 생각하고 있습니다.그러나 최대 암호화 옵션 거래 플랫폼 Deribit에서는 약 8억 달러의 미결제 포지션이 20,000 달러의 풋 옵션에 집중되어 있으며, 가격이 해당 수준 아래로 떨어질 것에 베팅하고 있습니다. 이는 해당 플랫폼에서 네 번째로 인기 있는 풋 베팅입니다. 이는 일부 트레이더들이 가능한 폭락에 대비하고 있음을 나타냅니다. 그러나 Deribit은 모든 포지션이 가격 폭락에 대한 직접적인 베팅은 아니라고 밝혔습니다.Deribit 글로벌 소매 판매 책임자 Sidrah Fariq는 "대부분의 포지션은 방향성 롱 헤지보다는 풋 옵션 매도에 가깝습니다. 트레이더들은 이러한 수준에 도달할 확률이 낮기 때문에 종종 먼 가격 외 풋 옵션을 매도합니다."라고 말했습니다. 한편, 비트코인은 원유 가격 반등이 기준 유가를 100 달러에 가깝게 밀어올리고 전통 시장을 흔드는 상황에서도 약 70,000 달러 근처에서 놀라운 회복력을 보이고 있습니다. 이더리움, XRP 및 SOL도 마찬가지로 견조하며, HYPE 토큰은 24시간 내에 약 10% 상승했습니다.분석가들은 과도한 레버리지가 비트코인 시장에서 청산되고 있으며, 가격 상승을 위한 길을 열고 있다고 말합니다. 암호화 플랫폼 sFOX의 판매 부사장 Diana Pires는 이메일에서 "시장 구조의 관점에서 볼 때, 이러한 조정은 건설적일 수 있습니다. 레버리지 포지션을 줄이는 것은 종종 다음 상승세를 위한 더 안정적인 기반을 마련하기 때문입니다. 더 명확한 거시적 촉매 요인이 나타나면 말이죠."라고 밝혔습니다.

据 Arkham 数据，在 09:50，275.83 枚 BTC（价值约 1029 万美元）从一匿名地址（bc1qnec...开头）转入 Deribit。

据市场消息，大型比特币 ETF 持有人和财库公司近期在 Deribit 集中买入执行价 6 万美金及以下、期限为 6 个月和 1 年的 BTC 看跌期权，用作价格跌破 6 万美金的组合保险。Deribit 称，执行价 6 万美金的 BTC 看跌期权持仓已升至约 15 亿美金，为该平台各执行价和期限中最高，显示中长期下跌对冲需求显著上升。当前比特币现货在 6.7 万美金附近震荡，但 30 天看跌期权隐含波动率较看涨高约 7%，期权交易显示市场仍偏好下行保护。

Péquignot는 비트코인 종가가 주요 지지선인 60,000 달러를 하회할 경우, 다음 가능한 목표는 58,000 달러라고 밝혔습니다. 이 이동 평균선은 "바닥 찾기"의 중요한 지표로 널리 여겨지며, 2015년 이후 여러 차례의 약세장 저점이 이 이동 평균선에 가까웠습니다.현재 비트코인은 지난 주 동안 60,000 달러에서 70,000 달러 사이의 거래 구간을 유지하고 있으며, 10월에 기록한 역사적 최고점에서 약 45% 하락하여 연속 네 번째 주 하락세로 나아가고 있습니다.

据 Arkham 数据，在 12:46，157.24 枚 BTC（价值约 1111.94 万美元）从一匿名地址（bc1qn7a0h9...开头）转出至另一匿名地址（bc1qtghdkd...开头）。随后，该地址将 20 枚 BTC 转移至 Deribit。

비트코인이 목요일에 크게 하락하면서 옵션 시장의 변동성이显著 상승하였고, Deribit 비트코인 변동성 지수(DVOL)는 약 37에서 빠르게 44 이상으로 상승하여 2024년 11월 이후 최대 상승폭을 기록했습니다.DVOL은 암호화폐 시장의 "VIX"로 간주되며, 옵션 시장이 향후 30일 가격 변동에 대한 기대를 반영합니다. 이 지수가 상승한다는 것은 거래자들이 하락 위험에 대해 더 높은 프리미엄을 지불하고 있다는 것을 의미하며, 옵션 가격이 상승하고 시장의 헤지 심리가 고조되고 있음을 나타냅니다. 이번 변동성 급등은 미국 정부의 셧다운 위험 증가 및 연준의 미래 리더십에 대한 소음 등 거시적 불확실성이 다시 부각되는 시점에 발생했습니다. 그러나 역사적 범위에서 비트코인의 내재 변동성은 아직 극단적인 수준에 도달하지 않았습니다.

据 Cointelegraph报道，加密货币期权交易所 Deribit 指出，比特币近期价格被压制在 9 万美元附近，主要原因是大量期权未平仓合约集中在当前执行价附近，尤其是在 1 月 30 日的大规模到期日之前。这意味着市场风险敞口主要通过期权而非高杠杆期货来构建，交易者正使用对冲和结构化策略来管理风险。Deribit 分析称，高期权交易量（尤其是短期看跌期权）表明资本仍在市场中，但风险控制更为严格，短期价格行为更多由持仓结构驱动，而非外部消息。比特币自 11 月中旬以来一直在 8.5 万至 9.5 万美元的区间内震荡。本周五将迎来名义价值约 84 亿美元的比特币月度期权到期，看跌/看涨比率为 0.54，最大痛点位于 9 万美元，而未平仓合约最集中在 10 万美元执行价附近。

明일 16:00（UTC+8）Deribit 플랫폼에서 21억 달러 이상의 암호화폐 옵션이 만료됩니다. 이 중: BTC 옵션 명목 가치 18.1억 달러, Put Call 비율 0.74, 최대 고통점 9.2만 달러; ETH 옵션 명목 가치 3.37억 달러, Put Call 비율 0.88, 최대 고통점 3250 달러.

据 The Block 报道，Coinbase 旗下加密衍生品平台 Deribit 推出 TRX 期权，对于符合条件的司法管辖区的 Deribit 用户。此次新上线的期权提供两种日到期、两种周到期、一种月到期和一种季到期，进一步拓展了机构级衍生品在 TRON 生态系统中的应用。

Deribit 아시아 태평양 비즈니스 책임자 Lin Chen은 X에 글을 올리며, 한 투자자가 각각 114만 달러의 프리미엄을 단일 지급하여 1200개의 BTC에 대한 1월 말 9.8만 달러의 콜 옵션을 연속으로 2건 구매했다고 밝혔다. 즉, 총 200만 달러 이상을 베팅하며 단기 폭등을 기대하고 있다.

체인 분석가 @ai 9684xtpa의 모니터링에 따르면, 한 거래자가 Deribit 거래소에서 대규모 "천지매법" 옵션 전략을 세우며 약 236만 달러를 투자하여 비트코인 가격이 3월 말에 극심한 변동성을 보일 것에 베팅했습니다.이 거래자는 동시에 66만 달러의 행사가격을 가진 BTC 콜 옵션 660개(약 86만 달러 소요)와 8만 달러의 행사가격을 가진 BTC 풋 옵션 660개(약 150만 달러 소요)를 구매했으며, 모두 2026년 3월 27일에 만료됩니다. 이 전략은 거래자가 BTC 가격이 약 2.8만 달러 상승하거나 1.2만 달러 하락할 것으로 예상하고 있음을 보여줍니다.

체인 분석가 @ai_9684xtpa의 모니터링에 따르면, 한 거래자가 Deribit에서 2026년 1월 30일 만기인 10만 달러의 BTC 콜 옵션 3000개를 구매했으며, 총 286만 달러의 프리미엄을 지불했습니다.만기까지 보유할 경우, 당일 BTC가 100,953.67 달러를 초과하지 않으면 손실이 발생하며, 10만 달러를 초과하지 않으면 전체 286만 달러의 손실이 발생합니다.

据市场消息，今日最大的 BTC 大宗期权交易，某用户买入 1 月底到期的 9 万美元看跌期权并卖出 2 月底 9 万美元的看跌期权，双边各 375 枚 BTC。该用户押注 BTC 将在 1 月底下跌并在 2 月回升至 9 万美元以上。当下市场利好基本出尽，部分用户因 1 月初 Strategy 存在被踢出指数成分风险而押注下跌，但也明显看好 2 月后市场回暖。