転換社債

NScaleは、NVIDIAと無担保の転換社債契約を締結したことを発表しました。

CoinDesk の報道によると、XRP 財庫管理会社 Evernorth は、韓国の機関投資家 NH Investment & Securities から 3000 万ドルを調達するために、転換社債を発行しました。今回の資金調達は、Evernorth と SPAC の合併が成功することを前提としており、調達した資金は、ナスダック上場前に XRP 現物を事前に購入するために使用されます。合併が完了した後、会社はコード "XRPN" でナスダックに上場する予定です。

ロイター通信によると、人工知能会社の智谱は約20億ドルの香港株の配分と約30億ドルの転換社債の発行を開始し、合計で約50億ドルの資金調達規模となります。智谱は2197万株の新株を発行し、1株あたりの配分価格は714香港ドルで、終値793香港ドルに対して約10%のディスカウントとなります。同時に、201.4億元人民元（約30億ドル）の無利息転換社債を発行し、期限は2027年9月までです。転換社債の発行価格は額面の100%から100.5%で、対応する利回りは-0.5%から0%です。初期の転換価格は892.5香港ドルで、配分価格に対して25%のプレミアムがあります。調達された資金は主に研究開発、計算資源および関連インフラに使用され、同時に事業拡大、戦略的投資、潜在的な買収、運転資金およびその他の会社用途にも使用されます。今回の株式配分と転換社債の発行は同時に行われますが、両取引の決済は互いに依存しません。

聯発科は31日に39億ドル（約新台湾ドル1,250億元）の海外転換社債の価格設定を完了し、英偉達とGoogleの親会社であるAlphabetという2つのAI巨頭から資金を調達した。英偉達は35億ドル（約新台湾ドル1,100億元）を占め、約90%の枠を占め、両社は今後の協力を深めることを発表した。これは台湾の資本市場における最大規模の海外転換社債発行案件であり、英偉達が台湾企業に投資するのは初めてである。英偉達と聯発科の共同声明によれば、英偉達は聯発科の海外転換社債を購入する。この投資は両者の協力を拡大し、聯発科は英偉達のNVLink Fusionおよび最近発表されたNVHBM技術を使用して、データセンター内でのコンポーネント間のコミュニケーションをよりスムーズにする。英偉達のCEOである黄仁勲は、聯発科との協力が「大幅に拡大した」と述べ、これはトップクラスのパートナーシップであると語った。聯発科のプロセッサは新世代のWindows PCの基盤となる。聯発科は、今回の海外資金調達案件が英偉達、Alphabetなどの長期的な重要な協力パートナーや著名な国際投資家の熱心な参加と申込を引き寄せたと述べた。

ビットコイン国庫会社 Strategy のドル資産は 669 億ドルに達し、ほぼ 675 億ドルの未償還転換社債と同等で、ネットレバレッジはほぼゼロに低下しました。継続的な自社株買いやビットコイン価格の 8 万ドル近くへの回復により、優先株 STRC は 6 月の安値から 35% 以上反発し、現在は 97.23 ドルで、まだ 100 ドルの額面を下回っています。執行会長の Michael Saylor は、USD 現金が会社のデジタル信用資本フレームワークを強化し、ビットコイン国庫会社の一般目的に特化していると述べています。これには BTC の追加購入、優先株の配当と利息の支払い、MSTR/優先株の自社株買い、転換社債の返済、およびドル準備の増加が含まれます。5 月には、Strategy は 15 億ドルの 2029 年満期の転換社債を買い戻し、負債負担を軽減しました。競合の Strive Asset Management は、今年の初めに全ての負債を解消し、優先株 SATA は 100 ドルの額面に回復しました。先週、ATM プログラムを通じて株式を増発しました。分析によると、負債を解消することで STRC の資本構造における地位が強化されますが、継続的な自社株買い、豊富なドル流動性、ビットコイン価格の回復が優先株の額面回帰に対してより直接的な支援を提供する可能性があります。

AI計算力レンタル業者Nebiusの株価が6%下落し、同社は人工知能事業の発展を支援するために45億ドルの転換社債を発行する計画です。

金十の報道によると、アマゾンは第2四半期にAnthropicの転換社債に13億ドルを投資しました。

公式発表によると、英国上場企業 The Smarter Web Company は Smarter Convert の転換社債を2週間前に前倒しで返済し、TOBAM グループに約 1,169.85 万ドルを支払い、177.89 枚のビットコイン（平均価格 65,762 ドル）を売却して返済を完了しました。同社の CEO は、かつてこの構造の柔軟性を認めていたが、現在は適切な資本ソリューションではないと考えていると述べました。返済完了後、同社は 2,700 枚のビットコインを保有しています。関連する潜在的な株式発行はキャンセルされました。

Sharon AIは、NVIDIAとの計算契約を支援するために、7億ドルの転換社債を発行することを発表しました。

BBXデータによると、昨日のFOMC前夜と米イラン合意の二重の触媒の下で、暗号関連株の感情が明らかに回復し、核心的な動きは以下の通りです：Strategy, Inc. (NASDAQ: $MSTR) は6月15日に3.18%上昇し$123.97で引け、数日間の修復相場の一つとなりました；ビットコインは同時期に約$64,000に上昇しましたが、会社の843,738枚のBTCの平均価格$75,680に対して約15%のディスカウントが残っています。会社の最近の最も重要なバランスシートの動きは5月25日のSEC 8-Kから来ており、約$13.8億の現金で$15億の2029年満期の転換社債を買い戻しました（約面値8%のディスカウントで完了）。転換社債の残高は$82億から$67億に圧縮され、今回の操作でBTC利回りは0.7%、BTCの利益は約4,391枚となりました；5月25日時点でのUSD準備は$8.71億で、会社は「市場の状況に応じて時間と共に準備を補充する」と述べています；2026年初頭から現在までのBTC利回りは累計13.3%です。Phong Le（CEO）は、この取引が「債務管理における全方位の資本管理ツールの使用の規律性を示している」と述べました；Saylorは以前、StrategyがBTCが$8,000に下落した際にも全ての債務をカバーする資産を持っていたと声明を出し、極端なシナリオでの生存力を示唆しました。Coinbase Global, Inc. (NASDAQ: $COIN) はCoinGapeの6月15日の研究報告で、今週のFOMC前の「最も注目すべき暗号関連株の三つの一つ」として挙げられました（他の二つは$MSTRと$BMNRです）；現在のBTCは約$64,000、ETHは約$1,660で、マーケットは6月17日のFOMCでの利上げなしの確率を97.4%と見込んでいます（2.6%は利下げ、0%は利上げ）；米イランの重要な合意（6月14日---15日週末）はリスク資産の全面的な反発を促し、原油価格の大幅な下落がインフレ圧力を軽減し、暗号市場の感情修復に追加の支援を提供しました------もしFOMCの点状図が予想以上のタカ派信号を示さなければ、Coinbaseの予測市場と機関の保管業務はBTCのトレンド回復による取引量と資産規模の二重改善の恩恵を受けることが期待されます。

Strategy の公式発表によると、Strategy は約 8% のディスカウントで 15 億ドルの 2029 年可変債券の買い戻しを完了し、追加で 0.7% の BTC 利回りを生み出し、会社の総負債は 67 億ドルに減少しました。2026 年初頭から現在まで、Strategy は 13.3% の BTC 利回りを達成し、BTC の増加は 89,378 枚、価値は約 68 億ドルに達しました。2026 年 5 月 25 日現在、会社は合計 843,738 枚の BTC を保有しており、総購入コストは約 638.7 億ドル、平均価格は約 75,700 ドル/枚です。

Strategyの公式ウェブサイトによると（Form 8-K、5月15日）、Strategyは2029年満期の転換社債を15億ドル買い戻す計画を発表しました。同時に、会社はSTRC半月配当修正案についてSTRCおよびMSTRの保有者に投票を開放しました。

投資会社KKRは、サムスン傘下のブロックチェーンおよびIT金融サービスプロバイダーであるSamsung SDSとの最終合意を発表し、後者が新たに発行する価値1.22兆ウォン（約8.2億ドル）の転換社債を取得することになりました。Samsung SDSは2020年にデジタルトランスフォーメーション体験サービスを開始し、ブロックチェーンプラットフォームを含むサービスを提供し、新韓銀行と共同でブロックチェーン技術に基づく証明書サービスを開発しました。また、韓国中央銀行が主導するCBDCパイロットプロジェクトの技術顧問も務めています。KKRは、M&A、資本配分、人工知能製品、グローバル展開に関するコンサルティングサービスを提供し、人工知能インフラの構築を加速させる予定です。

ビットコインマイニング企業 MARA は X プラットフォームで、10 億ドルの転換社債を買い戻すことを発表しました。その中で、2030 年の債券と 2031 年の債券の買い戻しはそれぞれ 2026 年 3 月 30 日と 3 月 31 日に完了する予定で、通常の引渡条件の満たされることに依存します。債券の買い戻し取引は、現金の蓄えを通じて会社に約 8810 万ドルの価値をもたらすと予想されています。MARA はまた、2026 年 3 月 4 日から 3 月 25 日の間に 15,133 ビットコインを販売し、総取引価格は約 11 億ドルであることを発表しました。ビットコインの販売による資金は債券の買い戻し取引に使用され、残りの資金は一般的な企業用途に使用される予定です。

据 BBX データ、昨日の世界の上場企業は暗号資産の分野で「自己資金の購入」から「大規模な資本市場ツール」への強い勢いを示しました：転換社債の重砲：Marathon Digital (NASDAQ: $MARA) は昨日、私募方式で総額5億ドルの転換優先債を発行する計画を発表しました。調達資金の純額は主にビットコインの購入に使用される予定です。これは、トップマイニング企業がMSTRモデルを模倣し、資本市場のプレミアムを利用して直接備蓄を拡充していることを示しています。財庫のポジション強化：Rumble (NASDAQ: $RUM) の取締役会は昨日、追加で2000万ドルのビットコインの配分枠を承認しました。動画プラットフォームの巨人であるRumbleは、BTCをその分散型コンテンツエコシステムの核心的な財務決済資産と見なしています。香港株のデジタル化先駆者：勝利証券 (HKG: 8540) は昨日、自社の資金ポートフォリオにおけるデジタル資産の割合が35%に上昇したことを明らかにしました。同社は、香港証券監察委員会のライセンスを活用し、Web3分野での財務エクスポージャーを継続的に拡大する意向を示しています。高い保持戦略：TeraWulf (NASDAQ: $WULF) は最新の運営報告書を発表し、昨日のビットコインの産出保持率（HODL Rate）が95%に達したことを報告しました。原子力による低コストの利点を活かし、同社はほぼ全額の「産出即入金」という財務規律を実現しました。中小型株の防御：LQR House (NASDAQ: $LQR) は、昨日承認された100万ドルの購入計画を実行したことを確認しました。規模は小さいものの、これは米国の中小型企業が一般的にBTCを現金インフレに対抗する「標準的な防火壁」として位置付けていることをさらに裏付けるものです。

Strategy の創設者 Michael Saylor は、同社が 3 年から 6 年以内に 60 億ドルの転換社債を株式化する計画を明らかにしました。同社は X プラットフォームで投稿し、BTC の価格が 8,000 ドルに下落しても、Strategy はその債務を完全にカバーするのに十分な資産を持っていると述べています。現在、同社は 714,644 BTC を保有しており、準備金の価値は 490 億ドルに達し、その転換社債は約 60 億ドルです。Strategy のビットコインの平均購入価格は約 76,000 ドルで、現在の 68,400 ドルの取引価格で計算すると、同社の投資は現在約 10% の損失を出しています。さらに、Saylor は日曜日に X プラットフォームで Strategy の増持グラフを公開し、再びビットコインを購入する意向を示しました。これは同社が 12 週連続で行う購入となります。

据 Globenewswire 报道，美股上市比特币财库公司 Strive 宣布拟发行 132 万股 Strive 可变利率 A 系列永久优先股（SATA），发行价为每股 90 美元，较之前宣布的 1.5 亿美元交易规模有所增加。此外，Strive 还预计将与部分 Semler 可转换债券持有人达成私下协商的交换协议，涉及总额为 9000 万美元，这些 Semler 可转换债券可交换约 93 万股新发行的 SATA 股票。

据 Globenewswire の報道によると、ナスダック上場の電子商取引およびサプライチェーンプラットフォーム iPower は、3000 万ドルの転換社債ファイナンス契約を締結し、デジタル資産財庫（DAT）戦略を開始したことを発表しました。同社は、このファイナンスの第一弾として900 万ドルを投入する予定であり、そのうち440 万ドルをビットコインとイーサリアムの購入に充て、残りの資金は運転資金を増加させてバランスシートを強化するために使用されるとしています。今後の資金の80%は、デジタル資産の継続的な取得に使用される予定です。iPower は、今年の6月に暗号財務およびブロックチェーン基盤サービスへの戦略転換を発表したとのことです。

ナスダック上場のブロックチェーンASICチップ開発上場会社AGM Groupは、合計200万ドルの転換社債発行の決済を完了したと発表しました。関連する資金調達取引は2回に分けて行われ、150万ドルは初回決済時に支払われ、残りの50万ドルは12月18日に完了した2回目の決済で支払われました。AGM Groupはまた、以前に投資契約を締結しており、転換社債を発行することで合計600万ドルを3回に分けて調達することを明らかにしました。

Matador Technologies Inc.（TSXV: MATA）は、ATW Partnersとの間で締結した1億ドルの転換社債ファイナンス契約の条件を修正し、最初の1,050万ドルの引き渡しに署名したことを発表しました。オンタリオ州証券委員会の審査要件に基づき、同社は「2027年までに6,000ビットコインを保有する」や「ビットコインの総供給量の約1%を保有する」といった表現を削除した修正開示を発表しました。修正契約に基づき、資金はビットコインの購入に専念し、1株あたりのビットコイン保有量の増加を促進します。社債の年利率は8%で、同社がTSXVからNASDAQまたはNYSEに上場した後は5%に引き下げられます。社債はビットコインを担保としており、担保額は社債の元本の150%（初回引き渡し）または100%（その後の引き渡し）です。MatadorのCEOであるDeven Soniは、「今回のファイナンスは、私たちの長期的なビットコイン蓄積計画における重要なステップを示しており、会社にビットコインのポジションを拡大するために必要な資金を提供し、短期的な希薄化を制限しつつ全体的な資本戦略と整合性を保つことができます。」と述べました。同社は2026年までに最大1,000ビットコインを取得する計画です。