投資ポートフォリオ

Bitcoin Magazineによると、ブリッジウォーター・アソシエイツの創設者レイ・ダリオは、彼の投資ポートフォリオにおけるビットコインの割合は1%に過ぎず、依然として金を好んでいると述べています。木曜日のポッドキャストで、ダリオはビットコインは無限に印刷できない通貨であるが、量子コンピュータなどの技術的脅威に直面しており、政府による監視や課税の可能性があると語りました。ダリオは若い頃、ビットコインには投資しないと述べていましたが、現在は保有を認めているものの、依然として金がより良い選択であると主張し、番組内で「私は金の方が好きだ」と述べました。昨年、ダリオはビットコインが彼の投資ポートフォリオの1%に過ぎないことも認めました。

フォーチュンの報道によると、トランプ政権は約30件の株式または準株式取引に約267億ドルを投入しました。最大の取引は半導体メーカーのインテルの9.9%の株式で、現在の価値は約420億ドルです。他には、希土類鉱業者のMPマテリアルズに4億ドルを投資したことや、U.S.スチールが日本の新日鉄に買収された際に保持された「ゴールド株」、および複数の量子コンピューティング企業へのいくつかの株式が含まれています。報道によると、これらの持株は少なくとも4つの機関に分散しています：商務省（17件）、国防省（7件）、アメリカ国際開発金融公社（DFC、6件）、およびエネルギー省（2件）。DFCのみが明確な法定株式投資の権限を持っています（2018年に国会が海外開発プロジェクトのために設立）。現在、統一された政府の持株公開帳簿は存在せず、最も完全な公開追跡は外交問題評議会（Council on Foreign Relations）が維持しています。一部の取引は、特に商務省が1週間以内に発表した9件の量子コンピューティング関連取引について、契約の署名または条件リストに近い状態にあるだけです。

アメリカ商品先物取引委員会（CFTC）の公式ウェブサイトによると、CFTCはアメリカ証券取引委員会（SEC）と共同で文書を発表し、証券、証券型デリバティブ、先物、スワップおよび関連ポジションの投資ポートフォリオマージンとクロスマージンの規制フレームワークについてさらなる調整のために公衆の意見を求めています。両機関は、統一または調整を強化することで、リスク管理の効率を向上させ、不必要な市場の分断を減少させ、顧客保護を強化することを望んでいます。意見募集の重点には、既存の投資ポートフォリオマージンモデルと実践、顧客保護、クロスマージンと品目間の相殺、資本とマージンおよび担保の取り扱い、クリアリング機関とクリアリング組織の配置、さらに技術と運用の実施などが含まれ、コメント期間は文書が『連邦官報』に掲載された後60日以内です。

Cointelegraph の報道によると、Hyperliquid の投資ポートフォリオマージン機能がベータテスト段階に入り、限度額が引き上げられました。アカウントの価値が 2,500 万ドル未満のユーザーは、BTC と HYPE を担保として使用し、永続的な契約、現物取引および結果市場を取引できます。

グレースケールの研究責任者ザック・パンドルは、もし連邦準備制度が利上げを見送るなら、ビットコインは上昇する可能性があると発表しました。2月末のイラン戦争が始まって以来、米国株は9%上昇し、ビットコインは1%下落、金は20%下落しました。AI関連の大規模支出が株式市場を支えているにもかかわらず、ビットコインと金はパフォーマンスが劣っており、その一因は市場が連邦準備制度がインフレに対処するために利上げを行う可能性を予想しているためです。グレースケールはこの予想に同意せず、基本シナリオは連邦準備制度が利上げを見送るというものです。もしこの判断が正しければ、ビットコインの価格は株式のパフォーマンスに追いつく可能性があります。ザック・パンドルは、イラン戦争が始まって以来、1年物の連邦準備制度の金利予想が約60ベーシスポイント上昇し、約半数の連邦準備制度の職員が2026年の利上げが適切であると考えていると述べました。欧州中央銀行は利上げを行いました。利息を生まない通貨資産として、金とビットコインは法定通貨と競争しており、法定通貨の実質金利が上昇するとビットコインと金を保有する機会コストが高まり、需要が抑制されます。ビットコインは投資ポートフォリオにおいて二重の用途を持っています。一方では希少なデジタル商品として長期的な価値の保存手段となり、もう一方ではパブリックチェーン資産として暗号業界の長期的な成長に対するエクスポージャーを提供します。したがって、ビットコインの投資ポートフォリオにおける機能は金や成長株と似ていますが、完全には同じではありません。ザック・パンドルは、利上げの可能性が低下し、グレースケールの基本シナリオに合致すれば、ビットコインは株式のパフォーマンスに追いつく可能性があると述べています。

CoinDeskの報道によると、メキシコの億万長者リカルド・サリナス・プラレゴは、彼の投資ポートフォリオの約70%がビットコインに配分されていると述べています。彼は、不動産に比べてビットコインが長期的な価値保存資産としてより適していると考えています。

CoinDesk の報道によると、メキシコの億万長者リカルド・サリナス・プリエゴは、彼の投資ポートフォリオの 70% をビットコインに配置し、ビットコインは不動産をはるかに上回ると述べています。彼は妻を説得して不動産を担保にビットコインを購入させ、大衆に対して住宅の純資産の一部をビットコインに変換することを提案しました。サリナスは、ビットコインの価格が 100 万ドルに達すると述べていますが、時期については不明です。

公式発表によると、YZi Labsは採用プラットフォームYZi Talentを発表し、投資ポートフォリオのWeb3、AI、バイオテクノロジー分野のオープンポジションを統合しました。最初に掲載されるポジションには、predict.funのバックエンド主任エンジニア、フロントエンドスタッフエンジニア、AgriDynamics Roboticsの創業ビジネス責任者が含まれており、今後さらに多くの企業が参加する予定です。

CoinDesk の報道によると、Risk Dimensions の最高投資責任者であり、以前はスイスクレディのグローバルポートフォリオ管理責任者であった Mark Connors は、ビットコインが S&P 500 指数に対して 142 日間のアンダーパフォーマンスを示していた期間が 5 月初めに終了し、歴史上最も長い期間となったことを述べており、現在は新たなアウトパフォーマンスの段階に入ったとしています。

著名な投資家段永平がアメリカで管理している投資口座H&H International Investmentが2026年第1四半期に提出したSEC 13F書類によると、2026年3月31日現在、合計19銘柄を保有しており、ポートフォリオの総価値は約200.04億ドルで、全てのポジションは独立した意思決定権を持っています。その中で、アップル（AAPL）は28,945,607株を保有し、市場価値は73.46億ドル；バークシャー・ハサウェイ（BRK.B）は9,147,796株を保有し、市場価値は43.84億ドル；エヌビディア（NVDA）は13,843,775株を保有し、市場価値は24.14億ドル；ピンドゥオドゥオ（PDD）は19,748,294株を保有し、市場価値は20.18億ドル；テスラ（TSLA）は3,408,900株を保有し、市場価値は12.67億ドル。マイクロソフト（MSFT）は1,016,000株を保有し、市場価値は3.76億ドル。サークルは当季初めての建玉を開示し、200,000株を保有し、市場価値は1,908.2万ドルで、ポートフォリオの割合は約0.1%です。

Binance Research が発表したデータによると、現在 28% の Binance ユーザーが少なくとも半分の投資ポートフォリオをステーブルコインに配置しており、2020 年の 4% から大幅に増加しています。新興市場ではこの割合が 36% に達しています。

Cointelegraph の報道によると、Fidelity Digital Assets の研究は、過去 10 年間、従来の 60/40 投資ポートフォリオが 3% の BTC を配置した場合、年率リターンが 9.4% から 14.6% に上昇したことを示しています。

コロンビア最大の年金管理機関Porvenirが暗号投資ポートフォリオを発表し、メンバーはブラックロックのビットコインETF IBITを通じて間接的にビットコインの価格エクスポージャーを得ることができます。この製品の最低投資額は10万コロンビアペソ（約25ドル）で、18歳から45歳の貯蓄者を対象としており、任意の年金制度のみに適用され、個別のリスク評価相談を受ける必要があります。

Arkhamは、トレーダーのMuradのポートフォリオが約1,200万ドルに回復し、以前の780万ドルの低点から約50%上昇したが、歴史的なピークからは約82%下落していると発表しました。Muradはこの期間中にSPXやその他のMemeコインのポジションを売却していません。

Web3 資産データプラットフォーム RootData は、米連邦準備制度理事会の候補者ケビン・ウォーシュの暗号投資ポートフォリオを整理しました。これは、ブロックチェーン基盤のインフラ、オンチェーン金融プロトコル、機関金融サービス、アプリケーションツールなど、複数の分野をカバーしています。構造的には、ウォーシュの配置は四つの主要なセクターに分けられます：基盤インフラ：Solana、Optimism、Lightning Network などのネットワークと拡張ソリューション；オンチェーン金融：Compound、dYdX、Polymarket などの DeFi と取引プロトコル；機関と金融サービス：Polychain、Scalar Capital、Kinetic、OnJuno などの資産管理、銀行化と資金の流通経路；アプリケーションとツール：Dapper Labs、Crossmint、Tenderly などのユーザーインターフェースと開発ツールプロジェクト。全体的に見て、ウォーシュは基盤の上に金融プロトコルを重ね、機関資金の入口を重点的にコントロールしています。このような配置のアプローチは、典型的な暗号ネイティブ VC とは明らかに異なり、伝統的な金融背景を持つ投資家が市場構造と制度的側面に注目することに近いです。報道によれば、4 月 21 日、ウォーシュは上院銀行委員会で確認公聴会を開催しました。彼が最近提出したコンプライアンス開示文書によれば、将来的に規制体系に入る場合（例えば、米連邦準備制度を掌握する場合）、関連する保有を処分する必要があります。

KOL AB Kuai.Dong（@_FORAB）によると、FTXの創設者SBFは約160億ドルのユーザー資産を流用したため、囚われの身となっていますが、彼の投資ポートフォリオの潜在的な価値が広く議論されています。もしFTXが破産清算されなかった場合、その保有資産のリターンは以下のように推定されます：Anthropic 約823億ドル（約165倍）、SpaceX 約150億ドル（約75倍）、Robinhood 約49億ドル（約8倍）、Genesis Digital Assets 約35億ドル（約3倍）、およびAIプログラミングツールCursor 約30億ドル（約15000倍、元の投資はわずか20万ドル、持株比率5%）。これらの資産の合計潜在価値は1000億ドルを超えます。

CNBCの報道によると、最新の研究では、従来の金の配置にビットコインを加えることで、投資ポートフォリオ全体のリターンを効果的に向上させることができ、リスクレベルを大幅に引き上げることはないとされています。同時に、ゴールドマン・サックスは報告書を発表し、暗号通貨の価格が底を打った可能性があり、一部の関連株には高い投資魅力があると指摘しました。一方、スタンダードチャータード銀行はビットコインの価格予測を半分に引き下げました。また、最近の暗号市場の継続的な下落の影響を受けて、ビットコインのマイニングの収益性が大幅に縮小しており、現在のマイニングでは利益を上げることが難しくなっています。

チャールズ・シュワブ（Charles Schwab）の最新の研究によると、ポートフォリオに1%から3%のビットコイン（BTC）またはイーサリアム（ETH）を配置するだけでも、全体のリスク特性に大きな影響を与えることが示されています。研究では、ビットコインとイーサリアムは歴史的に70%以上の下落を経験しており、株式や債券のボラティリティレベルを大きく上回るため、小額の配置でも市場の変動期に明らかな影響を及ぼす可能性があると指摘しています。チャールズ・シュワブは、2つの暗号資産の配置方法を提案しています：1、伝統的なポートフォリオ理論法：期待収益、ボラティリティ、相関性に基づいて配分しますが、収益の仮定には大きな差があり、期待リターンが10%未満の場合、たとえアグレッシブな投資家であっても大規模な配置を支えるのは難しいです。2、リスク予算法：負担可能なリスクに基づいて暗号資産の割合を決定し、重点をリターンからリスク耐性に移しますが、暗号資産のボラティリティは依然として予想を超える可能性があります。チャールズ・シュワブは、暗号資産は高ボラティリティの資産に属し、すべての投資家に適しているわけではないと強調しており、投資家はリスク耐性、投資期間、資産の熟知度を考慮して慎重に配置し、流動性、盗難、詐欺などのリスクにも注意を払う必要があります。

businesswireによると、盈透証券は暗号通貨投資ポートフォリオの移転機能を発表し、顧客が外部ウォレットやプラットフォームから直接、盈透証券に関連する暗号通貨アカウントにプラットフォームがサポートするデジタル資産を移すことを可能にしました。これにより、顧客は暗号通貨ポジションを清算することなく、デジタル資産、株式、オプション、先物、通貨、債券、その他の投資を同時に管理できるようになります。盈透証券は、デジタル資産と従来の投資を同じプラットフォームで統合する包括的なソリューションを提供し、暗号通貨の価格設定とより広範な投資機会を提供します。