etf資金流入

アメリカのETFへの資金流入は歴史的な記録レベルに達しており、今年はすでに8520億ドルを超える純流入を引き寄せており、史上最高の年間記録となっています。現在の流入速度は2025年より33%高く、3年連続の成長が期待されています。平均して毎取引日85億ドルの純流入があり、2023年はわずか22億ドルでした。このペースでいけば、今後18取引日でアメリカのETF流入は1兆ドルを突破する見込みです。投資家のETFに対する需要はこれまでにないほど強力です。

Santimentがソーシャルメディアで発表したところによると、過去数日間、多くのトレーダーがHYPEの下落に賭けており、各取引プラットフォームの資金調達率データに顕著な負の値の急上昇が見られました。しかし、HYPEの価格は継続的に上昇し、クラシックなショートスクイーズを形成し、ベアトレーダーは自動的にポジションを買い戻さざるを得ず、さらに価格が押し上げられました。現在、HYPEの未決済契約の総額は19.2億ドル以上の非常に高い水準を維持しています。市場は一般的に清算が未決済契約の崩壊を引き起こすと考えていますが、HYPEは現在の暗号市場で最も人気のある資産の一つであり、新しいトレーダーが継続的に参入しているため、未決済契約は高水準を維持しています。今回の上昇の主な触媒は、Hyperliquid関連のETF製品に対する市場の熱意の高まりです。2026年5月、Bitwiseや21SharesなどがHYPEに連動するETFを発表し、従来の投資家に対して暗号ウォレットや分散型取引所を直接使用せずにこの資産へのエクスポージャーを提供する手段を提供しました。市場分析では、これらのETFの導入はHyperliquidがニッチなDeFiプラットフォームから機関に認められた暗号エコシステムへと進化していることを示していると考えられています。

QCP 発文分析によると、ビットコインとイーサリアムは先週の安値から反発し、現物ビットコイン取引所取引ファンド（ETF）は昨日1.45億ドルの純流入を記録し、先週金曜日の3.71億ドルの流入の勢いを継続しています。これは機関投資家の需要が慎重に戻ってきていることを示しています。現物イーサリアム ETF も同様に流れを変え、3日間の純流出の後、昨日5,700万ドルの純流入を記録しました。同時に、トム・リーの BitMine はイーサリアムを引き続き増持し、市場のイーサリアムに対する信頼を安定させました。マクロ的には、アメリカとイランの間の地政学的緊張が和らいでいるようで、予想を下回る雇用データがトレーダーに3月の利下げをより期待させています。暗号通貨の恐怖と欲望指数は依然として9の極度の恐怖ゾーンにあり、市場の感情は依然として脆弱であることを示しています。

据 The Block 报道，2025 年現物ビットコインとイーサリアム ETF 合計で約 310 億ドルの資金流入を引き寄せ、そのうちビットコインの年間 ETF 市場シェアは約 70%-85% で安定しており、機関投資家が暗号資産に入るための主要な配置対象となっています。イーサリアム ETF のシェアは約 15%-30% の範囲で変動しており、機関投資家の ETH 受け入れ度が徐々に向上していることを示していますが、依然として劣っています。報道によると、機関投資家は ETF を通じて継続的にビットコインを購入し、その価格を支えるとともに、より多くをマクロヘッジや「デジタル商品」として見なしています。同時に、ETH 以外の XRP、SOL、LINK、LTC、DOGE などのロングテール資産 ETF は現在市場シェアが非常に低く、ほとんどの製品は 2025 年末に承認されてからの上場となります。

Bitwise CEO Hunter Horsley は X プラットフォームで次のように述べています。「現在、アメリカには 3 つの異なる Bitwise ETF があり、合計で 4000 万ドル以上の資金が流入しています。売却している人もいるかもしれませんが、ETF 投資家は買い入れています。ほとんどの人が底値を完璧に把握することは不可能であり、最善の策は好きな資産が安く見えるときに購入することです。そして、多くの人にとって、（現在の暗号）資産は十分に安く見えます。この瞬間を機会と捉えると思います。」

据 CoinDesk 报道，华尔街银行花旗称，股市虽表现强劲，但加密货币市场近期再度走弱，10 月大幅清算使投资者信心受挫。抛售潮让杠杆交易者与新入场现货 ETF 投资者风险偏好降低，后者已撤回投资。近期，流入美国现货比特币 ETF 的资金大幅减少，这削弱了支撑市场乐观前景的关键因素。花旗原本预测，随着金融顾问等增加比特币敞口，ETF 资金会持续流入，可如今势头停滞，市场情绪可能持续低迷。链上数据也增添了谨慎氛围，大型比特币持有者数量下降，小型散户钱包数量上升，融资利率降低，显示长期投资者可能在抛售，杠杆需求也在减弱。技术层面，比特币跌破 200 日移动平均线，或进一步压制需求。花旗还将比特币疲软与银行流动性收紧联系起来。报告总结，现货 ETF 资金流向是观察加密货币市场情绪转向的关键信号。

ChainCatcher のメッセージによると、4E の観察で、9 月 22 日の暗号恐怖と欲望指数は 45 に低下しました（昨日は 49、先週の平均は 53）。市場の感情は「恐怖」に転じました。この指数は、ボラティリティ、取引量、ソーシャルメディアの熱度、ビットコインの市場占有率、Google のトレンドなどの複数の指標で構成されています。規制面では、EU の財務大臣がコペンハーゲン会議でデジタルユーロのロードマップに合意し、これは単なる支払い手段ではなく、ヨーロッパの主権を示す政治的宣言であると強調しました。しかし、この計画はまだ欧州議会の承認が必要で、最も早くて 2026 年 6 月に立法が完了し、正式な発行には 3 年かかる見込みで、その間にデータプライバシーや金融の安定性に関する課題が残ります。市場のパフォーマンスに関しては、ビットコインは 11.78 万ドル付近で取引されています。研究者の Axel Adler Jr. は、9 月 9 日以来、ETF への資金流入が 28 億ドルに達しており、先物市場は強気で、今後 2 週間で BTC が新高値を更新する確率は 70% と予測しています。もし終値が 11.75 万ドルを突破すれば、上昇トレンドが確認され、下方リスクが低下します。4E は投資家に注意を促します：感情指標の低下と ETF の流入が共存しており、市場の短期的な対立が激化しています。投資家はマクロ規制と政策の進展に注目しつつ、柔軟なポジション管理を維持することをお勧めします。

ChainCatcher のメッセージによると、Cointelegraph の報道では、スタンダードチャータード銀行は、今年残りの期間におけるビットコインのパフォーマンスに期待を寄せており、ビットコインは第3四半期末に 135,000 ドルの新高値に達し、年末までに 200,000 ドルを突破すると予想しています。スタンダードチャータード銀行のデジタル資産研究責任者 Geoff Kendrick は、上場投資信託 (ETF) への資金流入が強力であり、企業の財務購入が増加しているため、ビットコインは以前の半減期後の 18 ヶ月間の価格下落のパターンから脱却したと述べています。Kendrick は、これらの二つの要因は以前の半減期には存在しなかったものであり、ビットコインの価格が引き続き上昇するのを支えると予想しています。それにもかかわらず、スタンダードチャータード銀行は第3四半期末から第4四半期初めにかけて価格が変動する可能性を排除していません。

ChainCatcher のメッセージによると、Bitcoin.com の報道では、シティバンクのアナリストが、トランプの政策、ETF の資金流入の増加、そしてステーブルコインの革新の影響で、暗号通貨が 2025 年に強力な成長を遂げると予測しています。ビットコインが 10 万ドルを突破するのは、単なる始まりに過ぎないかもしれません。シティのアナリストは、規制が変化することを予測しており、これは去規制のストーリーというよりも、障害を取り除くストーリーであると説明しています。これは、政策が以前の成長を妨げていた障害を減少させる可能性があることを意味しており、規制を緩和するのではありません。広範な採用は、暗号通貨が長期的に成功するための鍵です。

ChainCatcher のメッセージによると、The Block の報道では、Tether の CEO Paolo Ardoino は USDT の時価総額の上昇を、大量の資金がビットコイン現物 ETF に流入したことと、Michael Saylor が主導するビットコイン購入の熱潮に起因していると述べています。Ardoino は、過去 20 日間で Tether の時価総額が約 160 億ドル増加したことを明らかにし、その一因として大量の資金が現物ビットコイン ETF に流入し、多くの人々が特にアメリカの選挙後に非常に速いペースでビットコインを購入し始めたことを挙げています。

ChainCatcher のメッセージ、MN Trading の創設者 Michaël van de Poppe が X に投稿しました："イーサリアムとビットコイン ETF に大量の資金流入が見られます。私はこのトレンドが続くと考えています。この2つのブルーチップは、ドルの潜在的な失敗に対する最良の賭けです。同時に、中国は市場を前進させることを推進しています。おそらくアジアがブルマーケットに力を与えるでしょう。"

ChainCatcher のメッセージによると、Bitfinex Alpha は最新の市場分析レポートを発表し、BTC が 39 日ぶりの高値 68,560 ドルを記録し、7 月 5 日の局所的な安値から 29% 以上反発したことを報告しています。最近の動向は強気の勢いを示しています。市場に影響を与えた重要な出来事は、ドイツ連邦刑事捜査局が 48,000 ビットコイン以上を徹底的に清算したことであり、暗号市場はこの資金を吸収し、回復力を示し、需要が再燃しました。さらに、ETF への資金流入も正の成長を示しており、先週は約 12 億ドルが流入し、6 月初旬以来初めての正の成長を記録しました。その主な理由の一つは、価格が ETF 保有者の平均流入コスト基準である 58,200 ドルを上回ったことで、市場に新たな信頼を注入しました。暗号通貨業界は重要な規制の進展を経験しており、米国証券取引委員会の承認を得れば、フィデリティや VanEck などの企業の現物イーサリアム ETF が 2024 年 7 月 23 日にシカゴオプション取引所（Cboe）で取引を開始する可能性があります。

ChainCatcher のメッセージ、Matrixport はソーシャルプラットフォームで、ETF が純流出状態に転じたことで、ビットコインは過去2週間で修正が行われたと述べています。資金の流れから見ると、ETF が再び正の資金流入に戻る可能性は非常に高いです。