ビットコイン先物

Coinglass のデータによると、ビットコイン先物の未決済建玉は 500 億ドルの関門を下回り、現在は 499.63 億ドルに達し、ポジション量は約 69.95 万 BTC、24 時間の下落幅は 2.65% で、新たな安値に達しました。

据 CoinDesk 报道，芝商所（CME）ビットコイン先物は週末の休市中に明らかな価格ギャップが発生し、市場の強気派に一定の楽観的期待を提供しました。データによると、CMEの金曜日の終値はビットコイン先物価格が約84,445ドルであったのに対し、週日曜の取引再開時の始値は77,385ドルに下がり、現物市場は一時約75,000ドルまで下落したため、明らかなギャップが形成されました。注：CMEギャップとは、先物市場の終値と次回の始値の間に形成される価格の断層を指します。CME先物は7×24時間取引ではないため、週末や日常のメンテナンスのための停止期間中に現物市場との取引が継続されず、価格のギャップが生じます。歴史的な経験から、CMEギャップは絶対的な規則ではなく、通常数日または数週間内に補填されますが、この現象は依然としてトレーダーにとって重要なテクニカルリファレンス指標の一つと見なされています。

据 CoinDesk 报道，芝加哥商品交易所（CME）のビットコイン先物に明らかな価格ギャップが現れ、ビットコインの強気派に一筋の希望をもたらしています。この先物契約は先週の金曜日に 84,445 ドルで終了し、日曜日の始値は 77,385 ドルで、終値との間に価格差が生じました。この価格差は、週末にビットコインの現物価格が約 75,000 ドルに下落したことに起因し、その間 CME 先物市場は休場していました。CME 先物ギャップとは、先物契約の終値と翌取引日の始値との間の差額を指します。この市場は 24 時間取引ではないため、休場期間中の顕著な価格変動がこのようなギャップを形成します。トレーダーは通常、このようなギャップに注目し、歴史的なデータはそれらがその後の一定期間内に「埋め戻される」ことが多いことを示しています。つまり、価格がギャップ前の水準に戻ることですが、これは絶対的ではありません。報告時点で、CME ビットコイン先物価格は約 78,230 ドルで、先週の金曜日の終値より約 7% から 8% 低い状態です。

モルガン・スタンレーは、モメンタム指標がビットコイン先物が売られ過ぎであり、金と銀の先物が買われ過ぎであることを示しており、機関投資家とモメンタムトレーダーが貴金属に大量のポジションを持っていることを反映していると述べています。同銀行は、それ以来、小口投資家がビットコインから金と銀に移行しており、個人投資家と中央銀行の継続的な配置の増加に基づいて、金の長期的な価格予想は1オンスあたり8000ドルから8500ドルであると指摘しています。

据 The block 报道，摩根大通分析师表示，比特币期货似乎已超卖，而黄金和白银期货已进入超买区域，因为投资者在散户和机构渠道中都越来越倾向于贵金属而非比特币。尽管贵金属短期内面临风险，但分析师们仍然看好黄金的长期前景。他们表示，无论是私人投资者还是央行，对黄金的配置比例都在持续上升。分析师们重申，假设家庭继续以黄金替代长期债券作为股票对冲工具，那么未来几年私人投资者对黄金的配置比例可能会从目前的略高于 3% 上升到约 4.6%。在这种情况下，分析师认为黄金价格的理论区间可能达到每盎司 8000 美元至 8500 美元。

据 CFTC 官网公告，美国商品期货交易委员会（CFTC）主席 Mike Selig 宣布，Amir Zaidi 将出任 CFTC 幕僚长。Amir Zaidi 曾在 2010 年至 2019 年间担任美国 CFTC 的多个职务，包括市场监管部门主管。在任期间，他负责监督比特币期货合约（首个受联邦监管的加密货币产品）的认证和部署。重返 CFTC 之前，Amir Zaidi 曾是一家大型经纪自营商和介绍经纪商的全球合规主管。2010 年之前，Amir Zaidi 曾在纽约和华盛顿担任过各种金融、法律和监管职务。他在金融服务行业拥有数十年的经验。

Coinglass のデータによると、シカゴ・マーカンタイル取引所のビットコイン先物の未決済建玉はバイナンスに抜かれ、現在バイナンスのビットコイン先物の未決済建玉は約 12.42 万 BTC、名目価値は約 112 億ドルです。シカゴ・マーカンタイル取引所 (CME) のビットコイン先物の未決済建玉は約 12.3 万 BTC に減少し、名目価値は約 110 億ドルで、2024 年 2 月以来の最低水準となっています。

芝加哥商品取引所（CME Group）は取引データを発表し、暗号通貨契約の日平均取引量（ADV）が379,000件に達し、名目価値は153億ドルとなりました。その内訳は以下の通りです：ミニイーサリアム先物契約の日平均取引量は222,000件に達し、583%の増加；ミニビットコイン先物契約の日平均取引量は80,000件に達し、60%の増加；イーサリアム先物契約の日平均取引量は24,000件に達し、357%の増加。

ChainCatcher のメッセージによると、CryptoQuant のアナリスト Axel Adler Jr の分析では、ビットコイン先物流動性指数は市場が依然として弱気の領域にあることを示しています（< 45）。ブルは市場の支配権を取り戻そうとしていますが、すべて失敗しています。現在の価格は依然として30日公正価値を下回っており、先物流動性は低迷しており、買い手の積極性が明らかに減少しており、市場のブルは疲れを見せています。

ChainCatcher のメッセージによると、Coinglass のデータでは、全ネットワークのビットコイン先物契約の未決済ポジションは 640,840 BTC（約 684.7 億ドル）で、歴史的最高値の 941.2 億ドルから約 27.2% 減少しています。さらに、全ネットワークのイーサリアム先物契約の未決済ポジションは現在 422.5 億ドルで、8 月 23 日の歴史的最高値 701.3 億ドルからほぼ 40% 減少しています。市場価格と未決済ポジションの同時下落は、通常、トレーダーが現在の市場の方向に自信を欠いていることを示しており、様子見やレバレッジポジションの縮小を選択しています。一旦先物契約の未決済ポジションが上昇すると、通常は大きな市場の変動をもたらします。

ChainCatcher のメッセージ、シカゴ商品取引所 (CME) の最新データによると、ビットコイン先物の総取引量は 9,682 契約、未決済契約は 26,930 契約で、前回比で 277 契約増加しました。ビットコインオプションの取引は 199 契約、未決済は 10,031 契約です。そのうちコールオプションは 78 契約、プットオプションは 121 契約です。マイクロビットコイン先物は活発に取引されており、1日の取引量は 52,442 契約、未決済契約は 26,307 契約で、前回比で 1,964 契約増加しました。

ChainCatcher のメッセージによると、CryptoQuant のアナリスト Axel Adler Jr は次のように述べています。「2025 年 8 月、ビットコイン先物の推定レバレッジ率（ELR）の 30 日間の変化が過去 5 年間で最高レベルに達し、+0.4 の閾値を超えました。これまで、この閾値は通常、レバレッジ率が高く、市場の脆弱性が高まるピーク時に現れます。これは、価格が歴史的な高値に近づくと、先物市場に大量の迅速なレバレッジポジションが流入し、市場のボラティリティが高まり、強制的な清算のリスクが増加する可能性があることを意味します。」

ChainCatcher のメッセージによると、Bitcoin Magazine が報じたところによれば、ロシア最大の証券取引所モスクワ取引所（Moscow Exchange）は正式に適格投資家向けにビットコイン先物取引サービスを開始しました。このビットコイン先物は、ロシア最大の商業銀行であるSberbank（ロシア連邦貯蓄銀行）がそのSberInvestmentsプラットフォームで提供しており、ロシア初のビットコインETPです。

ChainCatcher のメッセージによると、Cointelegraph の報道では、1.7 億ドルのマージン清算が発生したにもかかわらず、現物および先物市場のビットコインの買い支えが BTC 価格の上昇を後押ししています。中国におけるステーブルコインの需要の低下や先物のレバレッジ使用の制限は、ビットコインの現在の上昇が持続可能であることを示しています。日本の国債利回りが急上昇し、信用リスクに対する市場の懸念が一時的に市場心理に影響を与えたものの、ビットコイン価格は 5 月 19 日に 102,000 ドルのサポートラインで回復力を示しました。同時に、中国の USDT 取引はわずかなディスカウントが見られ、この上昇が FOMO の感情によって引き起こされたものでないことを示しています。ビットコイン先物市場では過度のレバレッジが見られず、中国市場でもパニック的な流入がなかったことが、価格の持続的な上昇の重要な要因となり、105,000 ドルを超えるより強力なブルマーケットの勢いを築く道を開いています。

ChainCatcher のメッセージによると、Crypto Potato の報告に基づき、シカゴ商品取引所 (CME) のビットコイン先物に関する最新の分析では、ビットコイン先物のポジションが市場の構造が変化していることを示唆しています。一部のトレーダーがポジションを削減しているようで、これは強い上昇の後に利益確定を選択していることを示している可能性があります。データによると、資産運用会社やその他の参加者の行動は分化しており、資産運用会社のネットロングポジションは2024年末に60億ドルのピークに達しましたが、その後大幅に削減され約25億ドルになっています。一方で、「その他」のカテゴリー（おそらく個人投資家や小規模機関を含む）のネットロングポジションは急激に増加しており、現在約15億ドルに達しており、これは1年以上ぶりの高水準であり、非機関市場参加者の強気な感情が再燃していることを示しています。

ChainCatcher のメッセージ、暗号分析家 Ali Martinez が X プラットフォームで明らかにしたところによると、Binance プラットフォームのビットコイン先物トレーダーの 60.52% がビットコイン価格の上昇に賭けています。

ChainCatcher のメッセージによると、Globenewswire は、21Shares US LLC が 2 つのビットコイン先物およびイーサリアム先物 ETF の清算を計画していると発表したことを報じています。これらは、ARK 21Shares Active Bitcoin Ethereum Strategy ETF (Cboe BZX: ARKY) と ARK 21Shares Active On-Chain Bitcoin Strategy ETF (Cboe BZX: ARKC) です。株主は、2025 年 3 月 27 日木曜日の取引日終了前に保有するファンドを売却することができ、このような取引には通常の仲介手数料がかかる可能性があります。両ファンドの最終取引日は 2025 年 3 月 27 日です。ファンドは 2025 年 3 月 28 日頃に清算されます。ファンド清算日にファンドの株式を保有している株主は、清算配分を受け取ります。その価値は、当日にファンドにおける持分比率に等しいです。清算配分を受け取る株主は、通常、株式の純資産価値に相当するキャピタルゲインまたは損失を実現します。さらに、21Shares は、この措置が市場の動向、顧客のニーズ、成熟したデジタル資産の状況に合致することを確保するための、同社の製品ラインの定期的なレビューに基づいていると述べています。21Shares とファンド投資の子会社アドバイザーである ARK Invest は、引き続き忠実なパートナーであり、米国市場での規制された暗号通貨製品の推進を楽しみにしています。

ChainCatcher のメッセージによると、ブルームバーグの報道で、シンガポール取引所がオープンエンドのビットコイン先物契約を上場することが明らかになりました。

ChainCatcher のメッセージによると、Cointelegraph が報じたところでは、アメリカのトランプ大統領が暗号通貨の戦略的備蓄を発表した後、シカゴ・マーカンタイル取引所（CME）で史上最大のビットコイン先物ギャップが記録されました。TradingView のデータによれば、このニュースは現物市場に 3000 億ドル以上の取引量を追加し、CME ビットコイン先物に 10,000 ドルのギャップをもたらしました。この記録的なギャップは、2024 年 8 月の 4,000 ドルをわずかに上回る前の記録を超え、Asymmetric の創設者 Joe McCann が 3 月 2 日にこの現象を観察しました。アナリストの Rekt Capital は、「ビットコインは先週の現物市場の暴落時に形成された 92,800 ドルから 94,000 ドルの間の CME ギャップを埋めました。」と指摘しました。彼はさらに、ビットコインは 1 週間で 2 つの CME ギャップを成功裏に埋めましたが、その過程で 84,650 ドルから 94,000 ドルの間に新たな巨大なギャップを生み出しました。

ChainCatcher のメッセージによると、K33 の研究責任者である Vetle Lunde は、昨日の NVIDIA の株価暴落が暗号通貨市場に連鎖反応を引き起こし、シカゴ商品取引所（CME）のトレーダーが迅速にリスク回避に動いたと述べています。ビットコイン先物のベーシスは 2023 年 8 月以来初めて負の値に落ち込み、名目未決済建玉は史上最大の単日下落幅を記録し、下落幅は 17,225 ビットコインに達しました。先物ベーシスは、先物契約価格と基礎資産の現在の現物価格との間の差であり、市場の感情や期待の指標です。先物ベーシスが負の領域に落ち込むと、これは弱気の感情が転換したことを示し、リスク回避の感情が強まる中で、トレーダーは現物価格よりも低い価格で先物を売却する意欲を示します。